营运资金管理在企业管理中扮演着重要角色,为企业的经营和未来提供保障作用。营运资金不仅是企业与外部进行资源交换的渠道,同时也是企业内部资源配置能够实现的依托。传统的以单项元素为主的营运资金管理已经无法适应新的变化,必须将渠道管理理念融入营运资金管理,才能有效得提高企业营运资金管理效率,实现企业价值最大化。本文以医药制造业的H医药公司为研究对象,首先梳理了营运资金管理的研究历程以及相关理论,其次对H医药公司所处的外部环境及其组织架构做了介绍,为后续的分析提供信息基础;接着从渠道的角度分析了 H医药公司营运资金管理现状及其存在的问题,进行问题的成因分析;然后针对上文提出的薄弱环节,结合H医药公司营运资金管理的实际情况以及发展战略,针对关键业务流程提出优化方案,并且基于层次分析法构建营运资金管控绩效评价体系,从渠道视角综合评价公司的管理绩效,最后从思想保障和制度保障两个方面提出保障措施,为提出的优化方案提供落地的土壤。本文将渠道理论与营运资金管控相结合,财务与业务流程相融合,发现了 H医药公司营运资金管理中存在的主要问题是信息传递不畅,然后从各个渠道的关键环节提出改善措施,充分体现渠道管理在企业经营活动中的重要意义。基于渠道视角下管理企业营运资金具有整体性和一惯性,希望针对H医药公司的研究能对类似企业有借鉴意义。