商业银行不良资产(Non-performance asset)是经济生活中的一个重要议题,不仅为银行业和金融业本身所关注,各国政府乃至社会各界都普遍关心银行不良资产状况。综观世界历史,历次银行危机的爆发几乎都是与银行不良资产有关,清理银行不良资产,防范金融风险,已经成为一个日渐重要的世界性趋势。本文运用大量的统计数据,结合统计方法,对我国商业银行的不良资产风险进行全面分析,并深刻剖析其产生的根源。然后在评价目前商业银行资产风险模型和债务方信用风险模型的基础上,选择典型判别方法评估上市公司的信用风险状况,并就商业银行如何更好利用VaR方法控制和降低商业银行不良资产风险提出相关建议。其主要内容如下:首先,从不良资产的概念和统计分类出发,对我国商业银行不良资产风险现状作了全面的分析,并利用回归分析方法估算了不良资产与我国经济发展相关系数。通过分析发现我国存在经济高速增长而商业银行不良贷款率高的“悖论”,即不良贷款率与国内生产总值发展速度呈现显著的负相关关系。根据分析结果,深刻剖析了我国商业银行不良资产产生的根源。其次,从商业银行不良资产风险来源即资产风险和债务方信用风险两个方面,对目前常用的风险评模型进行了评价,选择典型判别分析方法对2005年我国120家上市公司的信用风险状况进行评估,有效判别上市公司违约组与非违约组,并用VaR方法计算处于BBB级信用等级状况贷款的风险值以及探讨基于VaR方法的贷款组合投放。最后,对我国商业银行处置不良资产问题,借鉴国外处置不良资产的经验教训,从商业银行外部环境和自身情况出发,充分利用好VaR风险计量模型以及在此基础上形成的风险管理模式,为降低我国商业银行风险,提高其盈利能力提供相关政策建议。