该文从一般契约理论入手,利用信贷契约模型,研究了信贷契约双方的信息不对称及其引发的信贷风险问题.信息不对称分为事前不对称和事后不对称,由此引发逆向选择和道德风险问题.现有各种模型分别考虑了信贷利率、抵押要求、审查结构、声誉机制等契约控制变量的作用和影响,得出了一些有益的结论,但没有综合考虑事前和事后行为.该文在现有模型基础上,建立了一个模型,解释了事前的筛选成本与事后的审查成本互补的内在联系性.从契约角度分析,要降低信贷风险,必须从事前与事后两个角度综合来考虑,设计出最优信贷契约,降低信息成本和监督成本.西方现代契约理论给我们提供了有益的启示,但其基本假设条件与中国的国情并不相符,不能直接应用到中国的信贷风险研究.因此该文从中国经济转轨时期实际出发,透过商业银行信贷风险现状,进一步研究了在政府干预下国有商业银行与企业之间的信贷行为,深刻剖析了中国特有的复杂的三边博弈现象.根据中国信贷风险的成因,该文提出了要从根本上解诀国有商业银行的产权问题,使银行与企业间的信贷契约成为实质性契约,进而依靠技术手段和法律制度等多种方法解决信息不对称造成的信贷风险问题.