美国次级房产贷款简称次贷,是一种房地产抵押的按揭贷款。这项措施自1994年启动以后,提升了美国的私人住房率,成功地为中低收入者解决了住房问题。但市场经济的供求规律是不可违背的,次贷刺激了房市,也毁了房市。上世纪九十年代美国的房地产价格上涨,信贷双方都认为房产是最有价值的抵押物,然而当房地产供求慢慢饱和,房产价格畸高时,市场规律开始起作用,房价大跌,房地产市场因此溃不成军,终于爆发了次贷危机。目前我国房地产行业处于高速发展和规模化扩张的阶段。近年来,房贷一直被各商业银行视为优质贷款项目极力拓展,导致房贷规模成倍扩大。在央行不断提高利率,房价上涨持续超过购房者的承受能力时,违约现象就会随之发生。到时最先受到冲击的将是发放房贷的银行。美国次级房贷危机的前车之鉴,值得我国商业银行重新审视房贷风险。因贷款人主观或客观方面的原因产生违约,“零首付”二手房贷更是与美国“次贷”制度极其相似,“假按揭”也是给我国房贷带来巨大风险的主要原因。银行应当把个人住房按揭贷款视为一种潜在风险较高的贷款,这种贷款的风险具有周期性、滞后性等特征。从我国现行住房按揭中的法律关系看,其所涉主体主要包括购房人(亦即借款申请人)、开发商、银行三方。房贷风险也主要从这三方主体之中产生,抵押物即房产也可能给房贷带来风险。对来源于借款人和开发商的风险,从风险防范和风险转移两方面入手进行控制,利用征信机制、保险以及贷后及时监控管理都能较好的防范风险。对来源于银行内部的风险,应加强立法,强化管理,吸取国外先进经验。对来源于抵押物的风险,除了利用保险分散风险外还应创新处置抵押房产的方法。