随着股权分置改革的基本结束,我国资本市场进入到全流通时代,中国资本市场的发展将加速市场化、规范化、法制化、国际化,进入一个全新的发展阶段,市场的监管和法制建设都将因此而面临更困难、更棘手的市场新形势,需要迎接和适应更高、更新的市场需求和挑战。“股权分置”、“非整体上市”以及“单一所有权控股”是我国资本市场三大制度缺陷。股权分置问题暴露出作为控股股东的集团和上市公司之间整体利益的差异,将非整体上市这一制度问题凸现出来;整体上市问题的解决会把“单一所有权控股”这一制度问题凸现出来,以及由此导致的制度风险、垄断和关联交易等问题。目前,非整体上市问题是全流通时期面临的最大制度挑战,是我国证券市场的第二大制度缺陷,整体上市正成为当前资本市场热点问题。而在整体上市中,又出现了一些难题,从业务流程看,一是可行模式,即解决整体上市的方法论;二是基本理论,即如何评价整体上市的利弊,指导上市的实际操作,实现控股股东利益的最大化。因此,在实际工作中如何正确理解和选择应用企业整体上市模式成为当前我们迫切需要解决的问题,开展该项研究具有重大理论意义和现实意义。本文主要以西方经济学的效率理论、信息理论、市场力量理论、委托代理理论、规模效益理论、交易费用理论和资产专用性理论等基本理论为指导,结合我国企业整体上市的发展状况,主要运用文献综述法、归纳法、推理法、案例分析法、对比研究法等多种分析方法,通过对我国企业整体上市模式进行分析和研究,重点探讨整体上市模式在我国的应用问题,研究整体上市模式的特点及其影响因素,并分析它们相应的适用范围,以期能在科学、合理的理论支撑下,给我国企业在进行整体上市模式的选择上提供切实有效的可操作性的建议,为我国企业在进行整体上市模式的选择上提供理论依据,为证券监管部门制定有关政策,改变监管思路提供重要参考资料。本文共分为六个部分来探讨我国企业整体上市模式选择的有关问题:第一章是引言。主要介绍了论文的研究背景及意义、国内外研究现状及文献综述以及本文的研究内容、思路及方法。第二章是整体上市及整体上市模式相关的理论研究,论述整体上市和整体上市模式应用的基本概念框架及理论基础。首先分析了整体上市产生的理论基础;其次分析了分拆上市的含义及分拆上市产生的背景及利弊;接着论述了整体上市的含义、整体上市的意义、整体上市应具备的基本条件;最后论述了模式的含义。第三章是企业整体上市的发展历程及国际研究。首先介绍了我国整体上市的发展历程;其次是对企业整体上市的国际研究。第四章是对我国企业整体上市模式选择的研究。主要通过对我国企业整体上市的A+H模式、反向收购母公司模式、换股吸收合并模式、换股IPO这四种模式的研究,结合我国企业整体上市模式的实际情况,主要采用案例分析法和比较分析法,对我国企业整体上市模式的特点进行分析研究,并对我国企业整体上市模式中的影响因素进行分析,研究整体上市模式在我国的相应适用范围。第五章是对我国企业实施整体上市的建议。首先是对我国企业实施整体上市的建议;其次是整体上市过程中需要进一步研究的问题;最后是本文的局限性。最后是结束语。本文的创新之处:主要通过对整体上市的A+H模式、反向收购母公司模式、换股吸收合并模式、换股IPO四种模式的研究,分析这四种模式的特点和影响因素,研究整体上市模式在我国相应的适用范围,是本文的创新点也是写作难点之一,主要采用文献综述法、归纳法、推理法、案例分析法、对比研究法等方法,对我国企业整体上市的模式进行研究,为我国企业在进行整体上市模式的选择上提供理论依据,为证券监管部门制定有关政策,改变监管思路提供重要参考资料。