伴随着我国宏观调控政策的不断推出,房地产行业的市场竞争日趋激烈。尤其是近年来,随着土地增值税税负的不断增加以及其增幅明显高于其他税种,房地产行业已连续几年被国家税务总局列为当年的稽查重点,其中土地增值税是稽查工作的重中之重。在此背景下,如何降低成本以提高市场竞争力就成为房地产上市公司的迫切需要。当前,不少房地产上市公司已认识到纳税筹划的重要性,但因筹划理论指导的缺乏和具体筹划方法运用方面的不规范,导致许多房地产上市公司未能在税法规定的范围内,进行合法、合理地筹划。目前,房地产上市公司正面临着强大的经济压力,在此情形下,更需要通过加强纳税筹划以减轻税负、降低经营成本和提升市场竞争力,并降低其纳税风险和经营风险,从而有利于促进房地产上市公司可持续发展目标的实现。本文主要采用比较分析、案例分析和描述性统计等分析方法,对我国房地产上市公司土地增值税筹划及其风险管理问题展开了系统地研究。文章首先运用纳税筹划的基本理论,对房地产上市公司涉税情况、土地增值税现状进行剖析,然后结合样本数据,对房地产上市公司2011-2013年土地增值税的税务风险水平进行研究,最后运用理论与案例相结合的分析方法,提出纳税筹划方式及主要存在的问题,进一步重点分析了土地增值税筹划风险及成本收益函数在土地增值税纳税筹划中的具体运用,进而从不同角度提出了土地增值税筹划的风险管理措施。本文的重点研究内容和核心论点主要有:第一,在回顾了国内外重要相关文献的基础上,对纳税筹划的相关理论进行了较为系统的剖析,认为有效税收筹划理论、信息不对称理论、税收筹划预期理论是土地增值税筹划及其风险管理的重要理论基础,并对上述相关理论展开了详细地分析,从而奠定了本文的理论基础;第二,对房地产上市公司土地增值税的现状展开了分析,重点结合2011-2013年的样本数据,对土地增值税的税务风险水平进行了描述性分析与研究,指出当前中国绝大多数的房地产上市公司面临着较大的土地增值税税负风险,其主要原因为没有采取合理、有效的纳税筹划方式,以致多缴纳了土地增值税,其所面临的税务风险较大,风险管理意识和水平有待提升;第三,结合案例分析法,明确了房地产上市公司土地增值税纳税筹划的主要方式,具体包括利用“临界点”方式筹划、利用利息支出的方式筹划、通过灵活选择核算方式进行筹划和利用建房方式进行筹划等四种主要方式;第四,分析了房地产上市公司土地增值税筹划所面临的主要问题,即纳税筹划的水平不高,故意将税收筹划与偷税和漏税混为一谈,以及筹划风险的内控制度不完善等;第五,揭示了当前房地产上市公司土地增值税筹划所面临的主要风险,即政策环境变化风险、税务机关执法偏差风险、经营性风险和操作风险等;第六,从不同角度提出了土地增值税筹划的风险管理措施,具体涉及:树立土地增值税筹划的风险意识,深入研究和把握相关的税收政策以保持纳税筹划方案的弹性,加强纳税筹划专业化人才队伍的培养,建立良好的房地产上市公司风险预警机制,加强与税务代理机构的联系,完善房地产上市公司的内部控制制度等,以有效地防控房地产上市公司的筹划风险。