论文部分内容阅读
【摘要】目前，我国企业的集团化趋势日趋明显，在这种情况下，加强并有效提升企业集团资金管理的水平，提高集团公司对资金的使用效益以及调控能力，就显得特别必要。
【关键词】集团公司 资金管理 集中管理
通过揭示集团公司在资金管理方面切实存在的一系列问题，探讨集团公司加强资金管理的紧迫性与重要性，说明集团公司内对于资金的统一管理与集中控制能够最大化地发挥集团资金的整合优势，保障集团资金的安全，切实提高集团的盈利能力。同时在发展过程中，集团公司必须从自身实际情况出发，建立起科学与合理的资金管理模式。
一、集团公司在资金管理中存在的主要问题
（一）资金分散，效率低下
目前，集团公司资金管理中最为突出的问题是集团公司对于资金管理的需要与集团子公司分散的占用资金的矛盾。一方面，使得集团公司总部无法统一地筹划与管理现金，导致下属子公司内普遍存在头开户的情况，造成大量闲置；另一方面，导致集团公司内部资金在配置方面出现严重的不平衡，形成存、贷两个方面过高的情况，这些问题反映在集团公司合并报表当中，就是资产方有着几亿甚至是几十亿的人民币存量资金堆积在资金项目上，而负债方却背负着巨额的银行贷款。
（二）对于资金的监控不力，导致大量资产流失
在资金管理中，由于缺少严格的财务制约机制，尤其是资金监控手段的不完善，导致集团公司很难形成对其所属企业在资金质量及其运行情况方面的有效监督，因此，很容易产生资金管理的失控以及资金帐外的循环等情况，具体表现在以下几个方面：违规拆借资金，从而造成巨额的资金损失；企业进行违规担保，从而造成不应该出现的具有连带性质的经济与法律责任等。
二、集团企业进行资金集中管理的必要性
（一）发挥财务资源聚合优势
集团企业在资金管理方面的加强，是实现集团公司战略目标的保障，同时有利于实现集团公司整体利益的最大化。具体表现在以下三个方面。
1.在融资渠道手段和广泛与通畅。集团公司通过融合各个所属企业的融资渠道，通过集中管理的方式进行统一的调度和灵活的分配，在所属企业需要资金的时候，能够以较低的成本和更高的质量，及时注入资金。
2.在投资渠道和手段的广泛与通畅。集团公司可以在出现有利的投资机会时，有效发挥整体资金的强大优势，高效率地利用各种投资渠道，去积极争取理想的收益与回报。
3.有效地提高资金的使用效率，从而降低整体资金的成本。对集团资金进行合理且适度的集中管理与统一调配，能够有效地降低集团公司现金资产的存量，并减少在银行的贷款总量，从而能够有效地提高集团公司在内部对于资金的使用效率，降低整体资金成本。
（二）加强财务的监控力度，确保资金的安全
加强集团公司资金的集中管理，有利于强化集团公司在财务控制方面的力度。集团公司对资金的流入与流出实行总控制，一方面可以拥有下属企业在重大财务事物方面的知情权，另一方面，集团公司可以对下属企业进行收支方面的有效监督，从而在投资等方面形成较为有效的约束机制，形成对企业经营活动方面的动态监控，保证集团资金使用上的安全。
三、加强集团企业资金的集中管理，建立资金集中管理的模式
集团企业实行资金进行集中管理的模式，实质上是采取分权还是集权的管理策略的一种体现，由集团公司的行业特点以及在资金运行方面的规律共同决定的。
根据资金管理在集权与分权上程度的不同，及各个行业在资金运行规律方面的不同，资金管理大体上可划分为以下两种模式。
1.现金集合库模式。现金集合库主要有三部分组成，即由一组形成了上级与下级联动关系的银行内账户与内部结算系统的账户以及定义在此账户基础上的资金收付转和相对应的记账规则构成。
实际上，在企业集团与其成员企业都是独立法人的情况下，双方都在商业性银行内开设了实际账户，集团账户是作为结算业务当中的主账户，也可以称之为上级结算账户，而成员企业所开通的账户只能作为下级结算账户，资金在开通的两个级别的结算账户间由所合作的商业性银行或者集团的结算中心依据实际需要来进行上划以及下拨。集团公司的成员企业从系统之外收取款项时，资金从下级结算账户向上级结算账户转移，集团公司结算中心增加该下级账户内部结算时的余额；集团公司成员企业在向系统外付款项时，资金从上级结算账户内转移到下级结算账户内，集团公司结算中心则减少该下级账户内部结算时的余额；两个集团公司企业成员进行内部资金转账时，集团公司结算中心则增减这两个下级账户内部结算时的余额，而资金自始至终在上级结算账户当中没有进行任何的移动。
2.集中监控模式。集中监控模式也就是集团公司的成员企业定期的上报企业的资金调度表，或者是采用一系列的技术手段构建一个跨银行性质的资金集中监控的平台。集团企业不去干涉成员企业在资金上的管理，在资金的使用以及用途方面给予成员企业比较大的自主权，使成员企业能够能自主地安排其流动资金，分配不同的流动资金的比例占有，自主去决定购买有助于公司发展的资产。但是，集团公司在成员企业的负债比率以及资金借贷的数量上都实行较为严格的把控，最主要的原因就是为了降低其成员企业的金融与负债风险。
四、总结
随着大型集团企业的不断出现，面对日趋激烈的市场竞争，集团内部资金管理的重要性越来越重要，集团企业应该从自身的实际出发，加强内部资金管理，大幅提高对于资金的使用效率，降低成本，建立起高效、严谨的资金集中管理体制。
参考文献
[1] 王政美. 集团公司资金管理模式探析[J]. 现代商业，2007（30）.
[2] 赵迎华. 集团公司内部进行分级核算及资金统一管理问题探讨[J].吉林财税，2003（09）.
作者简介：许红进（1976-），女，汉族，山东能源有限公司龙矿集团北皂煤矿财务科，研究方向：财务资金管理。
（编辑：龙大为）
【关键词】集团公司 资金管理 集中管理
通过揭示集团公司在资金管理方面切实存在的一系列问题，探讨集团公司加强资金管理的紧迫性与重要性，说明集团公司内对于资金的统一管理与集中控制能够最大化地发挥集团资金的整合优势，保障集团资金的安全，切实提高集团的盈利能力。同时在发展过程中，集团公司必须从自身实际情况出发，建立起科学与合理的资金管理模式。
一、集团公司在资金管理中存在的主要问题
（一）资金分散，效率低下
目前，集团公司资金管理中最为突出的问题是集团公司对于资金管理的需要与集团子公司分散的占用资金的矛盾。一方面，使得集团公司总部无法统一地筹划与管理现金，导致下属子公司内普遍存在头开户的情况，造成大量闲置；另一方面，导致集团公司内部资金在配置方面出现严重的不平衡，形成存、贷两个方面过高的情况，这些问题反映在集团公司合并报表当中，就是资产方有着几亿甚至是几十亿的人民币存量资金堆积在资金项目上，而负债方却背负着巨额的银行贷款。
（二）对于资金的监控不力，导致大量资产流失
在资金管理中，由于缺少严格的财务制约机制，尤其是资金监控手段的不完善，导致集团公司很难形成对其所属企业在资金质量及其运行情况方面的有效监督，因此，很容易产生资金管理的失控以及资金帐外的循环等情况，具体表现在以下几个方面：违规拆借资金，从而造成巨额的资金损失；企业进行违规担保，从而造成不应该出现的具有连带性质的经济与法律责任等。
二、集团企业进行资金集中管理的必要性
（一）发挥财务资源聚合优势
集团企业在资金管理方面的加强，是实现集团公司战略目标的保障，同时有利于实现集团公司整体利益的最大化。具体表现在以下三个方面。
1.在融资渠道手段和广泛与通畅。集团公司通过融合各个所属企业的融资渠道，通过集中管理的方式进行统一的调度和灵活的分配，在所属企业需要资金的时候，能够以较低的成本和更高的质量，及时注入资金。
2.在投资渠道和手段的广泛与通畅。集团公司可以在出现有利的投资机会时，有效发挥整体资金的强大优势，高效率地利用各种投资渠道，去积极争取理想的收益与回报。
3.有效地提高资金的使用效率，从而降低整体资金的成本。对集团资金进行合理且适度的集中管理与统一调配，能够有效地降低集团公司现金资产的存量，并减少在银行的贷款总量，从而能够有效地提高集团公司在内部对于资金的使用效率，降低整体资金成本。
（二）加强财务的监控力度，确保资金的安全
加强集团公司资金的集中管理，有利于强化集团公司在财务控制方面的力度。集团公司对资金的流入与流出实行总控制，一方面可以拥有下属企业在重大财务事物方面的知情权，另一方面，集团公司可以对下属企业进行收支方面的有效监督，从而在投资等方面形成较为有效的约束机制，形成对企业经营活动方面的动态监控，保证集团资金使用上的安全。
三、加强集团企业资金的集中管理，建立资金集中管理的模式
集团企业实行资金进行集中管理的模式，实质上是采取分权还是集权的管理策略的一种体现，由集团公司的行业特点以及在资金运行方面的规律共同决定的。
根据资金管理在集权与分权上程度的不同，及各个行业在资金运行规律方面的不同，资金管理大体上可划分为以下两种模式。
1.现金集合库模式。现金集合库主要有三部分组成，即由一组形成了上级与下级联动关系的银行内账户与内部结算系统的账户以及定义在此账户基础上的资金收付转和相对应的记账规则构成。
实际上，在企业集团与其成员企业都是独立法人的情况下，双方都在商业性银行内开设了实际账户，集团账户是作为结算业务当中的主账户，也可以称之为上级结算账户，而成员企业所开通的账户只能作为下级结算账户，资金在开通的两个级别的结算账户间由所合作的商业性银行或者集团的结算中心依据实际需要来进行上划以及下拨。集团公司的成员企业从系统之外收取款项时，资金从下级结算账户向上级结算账户转移，集团公司结算中心增加该下级账户内部结算时的余额；集团公司成员企业在向系统外付款项时，资金从上级结算账户内转移到下级结算账户内，集团公司结算中心则减少该下级账户内部结算时的余额；两个集团公司企业成员进行内部资金转账时，集团公司结算中心则增减这两个下级账户内部结算时的余额，而资金自始至终在上级结算账户当中没有进行任何的移动。
2.集中监控模式。集中监控模式也就是集团公司的成员企业定期的上报企业的资金调度表，或者是采用一系列的技术手段构建一个跨银行性质的资金集中监控的平台。集团企业不去干涉成员企业在资金上的管理，在资金的使用以及用途方面给予成员企业比较大的自主权，使成员企业能够能自主地安排其流动资金，分配不同的流动资金的比例占有，自主去决定购买有助于公司发展的资产。但是，集团公司在成员企业的负债比率以及资金借贷的数量上都实行较为严格的把控，最主要的原因就是为了降低其成员企业的金融与负债风险。
四、总结
随着大型集团企业的不断出现，面对日趋激烈的市场竞争，集团内部资金管理的重要性越来越重要，集团企业应该从自身的实际出发，加强内部资金管理，大幅提高对于资金的使用效率，降低成本，建立起高效、严谨的资金集中管理体制。
参考文献
[1] 王政美. 集团公司资金管理模式探析[J]. 现代商业，2007（30）.
[2] 赵迎华. 集团公司内部进行分级核算及资金统一管理问题探讨[J].吉林财税，2003（09）.
作者简介：许红进（1976-），女，汉族，山东能源有限公司龙矿集团北皂煤矿财务科，研究方向：财务资金管理。
（编辑：龙大为）