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从有限记忆的角度分析了不完全理性交易行为对金融资产短期价格的影响并建立了相应的数学模型.通过对模型仿真结果的比较分析得出金融市场上即便信息是对称的,但若存在较大比例的不完全理性交易者,那么金融资产的短期价格变化过程与交易者完全理性情形下的短期价格行为有显著的差异;存在有限记忆交易行为情形下的金融资产的短期价格波动较大.此外,由于存在"有限套利",因不完全理性交易行为引致的短期价格偏差可能得不到迅速纠正.