由于历史和体制的原因,我国银行业多年来一直为经营效率偏低、赢利结构单一、不良资产比率高等问题所困扰。正是在这些问题的基础上,突显出控制银行信贷风险的重要性。而信贷过程中的道德风险构成了信贷风险的核心来源。所以,对信贷道德风险的研究具有理论和实践的意义。 信贷市场的道德风险依据所签订契约的种类,可以区分为两类形态:一种是债务和约中的道德风险,另一种是基于银行体系内部“委托-代理”和约的道德风险。针对第一类现象,本文主要通过引进博弈论的分析方法,探讨信贷市场道德风险的形成机理,并认为,市场环境对于这一类风险的形成有着重要影响。关于第二类现象,本文先后尝试从银行自身和信贷市场环境的角度,试图寻求银行信贷道德风险的成因解释。经研究认为,由于银行系统现行的委托代理关系存在弊端,而且国有银行的产权结构也存在制度性缺陷,所以才造成银行内部各级代理人的机会主义行为,既而产生信贷道德风险;另外,由于我国当前特定的历史阶段和特定的政治经济环境,各级地方政府从本位利益出发,有动机、亦有条件干预金融生活,而国有银行的商业化改造又尚未完全到位,由此而形成的信贷道德风险,具有普遍性和较强的中国特色。 有鉴于此,为从根本上防范和化解信贷市场道德风险,作为对策思路,惟有稳步推进国有银行的产权体制改革和组织结构改造,并努力建设一个良好的社会信用环境。