美国次贷危机再一次让全球商业银行认识到了银行流动性的重要地位。对银行流动性风险的控制研究也再次成为了备受关注的领域。根据中国银监会的定义,商业银行流动性风险是指“商业银行虽然有清偿能力,但无法获得充足的资金或无法以合理的成本获得充足资金以应对资产增长或到期债务支付的风险”。商业银行流动性风险之所以应受到足够的重视,首先是因为银行的资金来源大部分都是存款和贷款,银行必须能够随时满足客户对存款的提取,并且银行借款也需按时归还。银行必须保持一定的资产流动性,以备在必要时刻通过资产的出售来满足这些资金需求。其次,随着金融市场不断发展,银行的表外业务也越来越多,这些业务的风险最终都会以流动性风险的形式出现。最后,商业银行的流动性与宏观经济密不可分。随着宏观环境的变化,资产价格的涨跌会影响资产的变现速度和损失程度,影响银行资产的变现能力,进而影响银行的流动性。因此对商业银行流动性风险度量的讨论与研究,有着一定的现实意义。本文对我国商业银行流动性风险的影响因素进行了分析,将这些因素分为内部因素和外部因素。其中,内部影响因素主要表现为商业银行内部的经营状况,主要包括资产结构、资本质量和营运质量等;外部影响因素主要包括宏观经济增长情况、中央银行货币政策、利率变化、金融市场发育程度等。其次对商业银行流动性的静态指标选取和动态度量方法进行介绍,其中静态指标反映的是某个时点银行流动性的状态,主要利用银行资产负债表内项目之间的联系所产生的财务比率去度量银行流动性。而动态方法侧重于度量银行潜在流动性需求及满足这种需求的能力,这种方法涉及到了银行资产负债表以外的业务。最后,本文利用存贷比、存款增长率、贷款增长率对我国三类银行流动性风险的差异性进行分析。对于商业银行流动性风险的度量,本文首先选取流动性资产与短期负债比率作为衡量银行流动性的指标,将平均资产回报率、平均股本回报率、股本与总资产比率、存贷利率差和准货币同比增长率作为银行流动性的解释变量,采用面板数据固定效应模型,对我国27家不同类型商业银行进行流动性风险分析,得出银行体系的资本质量、盈利性均与流动性呈显著的正相关关系,而存贷利率差与银行流动性呈显著的负相关关系。其次利用分位数回归模型对银行体系进行流动性风险分析,得到在流动性极端匮乏条件下,平均资产回报率和股本与总资产比率与银行流动性成显著负相关关系。第三对国有和股份制银行与城市商业银行分别进行分位数回归,通过实证结果对他们的差异性进行分析。