从上世纪80年代起,民营化伴随着经济体制改革,极大地改变了中国经济与社会。十八届三中全会上提出的《关于全面深化改革若干重大问题的决定》,指出要遵从市场在资源配置中的主导作用和要把国有企业改革的重点放在混合所有制。对民营化进行研究,不但是对过往历史经验的一次总结,还对我国探索混合所有制改革新方向和激活经济发展新动能有着至关重要的作用。众多学者对中国国有企业民营化的各个方面进行了研究,包括从政治观和经理人观分析国有企业与民营企业的效率差异,从效益论、收入论、政治博弈论角度分析国有企业民营化动机与阻碍因素。本文通过分析政府的社会福利目标与税收收入目标,深入探讨了民营化与税率之间的关系,并基于税收视角,研究了民营化的内在机制。本文就这个问题做出的努力与成果如下,首先,本文通过大量文献的总结和分析,梳理了各种理论中民营化的影响因素,并从政府的角度出发,分别构建了社会福利最大化和税收收入最大化两种目标下的混合双寡头模型,分析民营化的作用机制与企业税率之间的关系。通过数学推导发现,同步竞争模式下,在收入论中,企业民营化程度与税率之间具有“倒U型”的关系,当税率从低往高变化时,政府会增大民营化程度来达到税收收入最大化,当税率高到一定程度后,政府就会增大民营化程度来达到税收收入最大化。在社会福利论中,企业民营化程度与税率的关系与生产成本有关,生产成本较低时,企业民营化程度与税率之间具有“倒U型”的关系;生产成本较高时,民营化程度随着税率t的增加而减小,随t的减小而增大。国企领导模式下,不管政府目标是收入最大化还是社会福利最大化,都不会对国有企业采取民营化措施。其次,本文以2009年——2018年A股上市公司的为样本,建立了线性和非线性回归模型,探究民营化程度与真实税率的关系,发现真实税率与企业民营化程度之间呈现一个“倒U型”的关系,这与收入论和社会福利论中低成本情况得出的结论一致。再次,本文通过对产权性质和政府控股情况分组实证进一步验证民营化程度与真实税率之间的关系,发现,民营化程度与真实税率之间的“倒U型”关系更多地是存在于民营企业的“逆国有化”中;地方国企和中央国企中并没有显著的关系。剔除政府绝对控股的企业后,发现在政府未绝对控股的地方国企中,民营化程度与真实税率之间存在着正向的线性关系;在政府未绝对控股的中央国企中并没有显著的关系。同时还发现,国有企业民营化必须伴随控制权上的民营化才可以实现政府的政策目标。最后,本文还按照生产效率和市场集中度分组实证,发现在生产效率低的企业中,民营持股比例与实际税率之间是正向的线性关系;在生产效率适中和生产效率高的企业中,两者的关系是“倒U型”的。对于高市场竞争程度的行业,民营化程度与实际税率是“倒U型”的关系;对于中等市场竞争程度的行业,该关系为正向的线性关系;对于高市场竞争程度的垄断行业,民营化程度与实际税率的关系并不显著。本文可能存在的创新点是,第一,本文首次尝试将企业税率引入到混合双寡头模型中来,为相关研究提供了新视角;第二,本文分析了政府民营化目的中社会福利论和收入论的影响机制,并且通过数学模型和实证研究验证了实际税率与民营化程度之间的“倒U型”关系和线性关系存在的原因和条件;第三,本文拓展了民营化的概念,将已经部分国有化的民营企业国有股权比例降低的现象——“逆国有化”也纳入到民营化概念中来,为相关研究提供新思路。本文存在以下不足,首先,混合双寡头模型仅包含一家国有企业和一家民营企业的设定过于简略;其次,本文在实证中,仅使用了上市公司的数据,公司IPO上市本就是一次民营化,且上市公司的财务标准更高,其纳税标准较严格,故本文并未得到一个广泛试用的解。