【摘 要】
:
随着我国互联网、智能手机的普及,第三方支付的登场也在逐渐改变了人们的日常消费、支付习惯。第三方支付发展到今天不是一蹴而就,从萌芽到正式获得合法地位,再到2018年明文规定备付金统一由央行集中存管以及其它相应的监管政策出台,第三方支付的监管体系在逐步完善。在政策导向趋严的背景下第三方支付依旧保持稳定增长,根据Iresearch研究报告的统计结果,在2020年我国的第三方移动支付与互联网支付两者规模之
论文部分内容阅读
随着我国互联网、智能手机的普及,第三方支付的登场也在逐渐改变了人们的日常消费、支付习惯。第三方支付发展到今天不是一蹴而就,从萌芽到正式获得合法地位,再到2018年明文规定备付金统一由央行集中存管以及其它相应的监管政策出台,第三方支付的监管体系在逐步完善。在政策导向趋严的背景下第三方支付依旧保持稳定增长,根据Iresearch研究报告的统计结果,在2020年我国的第三方移动支付与互联网支付两者规模之和达到271万亿。与此同时其服务领域也在持续拓宽,提供的衍生服务和产品受众群体非常广泛,这一定程度上对传统金融行业造成一定的冲击,而银行作为“老大哥”成为了重点研究对象。本文首先通过整合对第三方支付进行研究的相关理论,进而对其发展背景、发展现状以及未来的发展趋势做了梳理。并基于委托代理理论、长尾理论和竞合博弈等相关理论基础,从经营业务角度,认为第三方支付行业与传统商业银行存贷款业务、中间业务存在高度的业务重合,而且在具体业务上有着多方面的优势,例如快捷、操作成本低、便利等,进而对银行产生不利影响。另一方面,虽然从理论上是竞争关系,但其发展始终离不开银行在背后的支持。而且第三方支付近10年发展,无形中会赋能商业银行创新动力,商业银行也的确在积极改革创新,对于商业银行本身而言,在创新改革过程中也可能会获得进一步的发展。因此本文试图研究第三方支付与商业银行在发展中的关系,进一步明确第三方支付对商业银行传统业务的影响机制,也对双方在今后竞争与合作的关系上提供建议,争取未来实现共赢。本文实证部分以上市商业银行作为研究对象,由此得出的结论具备一定的行业代表性。实证过程中不仅从商业银行整体的盈利能力角度考察,还从经营业务角度出发,其中对存贷款业务的影响,通过利息净收入水平反映,对中间业务的影响,通过手续费及佣金净收入反映;最后从银行异质性角度出发进行考察。通过此实证分析过程,不仅可以得出整体盈利能力是否受影响,不同于以往研究文献,本文还可以从商业银行业务角度明确具体的影响途径,对不同类型的银行也可以提供特色化建议。通过对42家上市银行业务数据和第三方支付交易规模所构成的季度面板数据建立模型,最终实证结果显示:第一,从商业银行样本整体来看,银行整体的盈利能力受到显著的正向影响;对银行整体的存贷款业务也即利息净收入存在显著负向影响;对其手续费及佣金净收入呈现显著正向影响。第二,从银行异质性角度出发,第三方支付对国有行和全国性股份制银行盈利能力的提升效果更显著;同时国有行以及全国性股份制银行的存贷款业务受第三方支付负面冲击的影响也更大;股份制以及区域性银行的中间业务在此过程中创新力度大,第三方支付为其带来的积极影响更显著。第三,可以进一步得出第三方支付对银行中间业务带来的“技术溢出效应”更大,“竞争效应”偏小,而银行存贷款业务则相反;对银行整体的中间业务带来的积极影响大于对其存贷款业务造成的负面影响,因而银行整体盈利能力得到了提升。最后,本文基于理论分析和实证研究的基础上,从打造便捷的银行支付体系、拓宽存贷款业务服务对象和业务种类、积极需求与第三方支付机构的合作、不同类型银行应充分发挥自身优势等提出了相应的政策建议。
其他文献
近年来,中国股市发展迅速,尤其是在2020年8月创业板实施注册制改革之后,中国股市进入全新时代。随着中国股市的发展,对其运行规律的探索,以及对一些之前的研究结论是否有所变化进行跟踪显得格外重要。“小公司效应”是一种存在于全球证券市场中的金融异象,它表现为市值较小的公司所获得的收益率要显著大于大市值公司。而市值作为上市公司重要的对外公开信息披露,按照有效市场假说,股票的收益率应该与市值大小无关,因此
目的 建立注射用比伐芦定的细菌内毒素检查法。方法 依据《中国药典》2020年版四部通则1143细菌内毒素检查法,采用凝胶法和光度法(动态显色法)进行试验。结果 凝胶法在稀释至25倍时可排除抑制干扰。光度法在稀释至180倍时,回收率在104%~129%之间。3批样品的内毒素检查结果均符合规定。结论 细菌内毒素检查法可用于注射用比伐芦定的质量控制。
<正>我校自被认定为惠州市中小学“家校共育示范校”以来,在“全人教育”办学理念的基础上提出“各美其美,美美与共”的愿景(旨在让每个人都在成就感中找到幸福和快乐!),依照惠州市家校共育示范校14项指标体系,以“三全”(即全员、全方位、全过程参与)育人为校家社协同育人,措施有力,与时俱进,亮点纷呈,示范引领,成效显著。一、目标清晰,措施有力(一)完善机制,确保家委会的运转。各项机制的运转均由校党委书记
在后新冠疫情时代,全球资源环境问题日益严峻,倡导企业加强ESG信息披露,将ESG考虑到投资决策流程之中,逐渐成为市场和投资者的共识。与此同时,在碳中和和可持续发展的背景之下,中国资本市场逐渐来到ESG投资的风口之上,但由于我国资本市场成立时间相对于西方发达资本市场来说较短,市场机制和信息披露制度还尚未完善,因此ESG投资在中国的发展任重道远。本文通过对有关企业社会责任、ESG研究的文献进行梳理,并
坚持德、智、体、美、劳“五育融合”整体发展,是帮助学生形成正确的价值观念、必备品格和关键能力的有效举措。新时代的教育工作者要想扭转只重视智育而不重视学生全面发展的功利化倾向,就需要充分发挥家庭、学校和社会三方合力育人的重要作用,即积极开展家校社共育。在雄安新区新建的高标准社区中,人员整体素质参差不齐,居民知识技能水平和受教育程度差异较大。为此,雄安容和教育总校以创新的思路和改革的举措谋发展、求突破
当前,减少二氧化碳排放、缓解温室效应以遏制气候模式变化、极端气象灾害频发等环境恶化现象已经成为世界各国的重要议题。作为目前碳排放总量世界第一的大国,加之在巴黎气候会议上做出了减排的庄严承诺,我国现阶段面临的碳减排压力巨大。然而减少碳排放是一项系统的工程,需要从多方面进行思考,权衡经济社会发展与生态文明保护的关系,科学制定减排方案,才能实现人与自然的双赢。影响碳排放的影响因素众多,本文参考过往对二氧
截至2021年底,我国公募基金市场规模已达到254,550亿元,数量达到9175支,全年新发行基金1913支,达到历史新高,在基金产品和基金经理数量都呈现出快速增长的情况下,如何更好地选择基金成为关键。学术界一直致力于基金业绩评价、影响基金业绩的因素等方面的研究,希望能给投资者和政策监管提供建议。中国市场起步较晚,早期由于数据缺乏且市场较为不完善,研究相对不充分,近几年情况有所好转,但主要方式仍是
<正>“双减”政策要求“明确家校社协同责任”“创新协同方式,推进协同育人共同体建设”,本质上是要求家庭、学校和社会代理人通过跨界协同(Boundary Crossing)来实现新实践的创造、嵌入和维系。参照西方学者的专门研究,跨界协同分为四种类型,即认同、协调、反思和革新,分别起到激发或重构边界,实现各方自由往来,认识和解释各方差异,于边界处创造新实践的作用。
2020年以来,华晨汽车、永煤控股、华夏幸福、紫光集团等AAA级国企债券相继违约,根据Wind数据,自2014年债超日债违约开始,6年间AAA级债券实质性违共计70余只,其中仅2021年就有50余只,占比逾70%。在这一背景下,投资者对违约的担忧上升、风险偏好下降,出现“抱团”城投的现象,越来越多的投资者开始思考是否应该对现有城投风险评价体系进行修正。“国企信仰”已经开始受到挑战,城投刚兑是否能够
<正>学生的健康成长离不开家庭、学校和社会的协同配合。2023年1月,教育部等十三部门联合印发了《关于健全学校家庭社会协同育人机制的意见》,为打造家校社协同育人共同体提供了政策支持,指明了工作方向。