近年来,我国致力于发展数字普惠金融,逐步成为促进中国经济发展的重要力量。2022年国务院关于金融工作情况的报告中显示,普惠小微贷款余额23.2万亿,同比增长24.6%,普惠金融发展取得积极进步,实现了“面扩、量增、价降”。商业银作为我国重要的金融机构之一,始终把推动数字普惠金融发展作为自身战略目标。然而,该战略目标与其自身效益性目标相矛盾,数字普惠金融的主要服务对象聚焦于中小微企业、基础农业,利率水平相对较低,持续增长的普惠贷款与不断降低的利率是否会影响商业银行自身发展值得思考。全要素生产率是衡量金融机构整体效益的重要指标,它可以全面地反映我国商业银行的竞争力和发展状况。因此,探讨普惠金融在我国商业银行中的作用和机制,对于我国商业银行的发展有着重大的现实意义。本文以数字普惠金融和商业银行全要素生产率为研究对象,旨在探讨数字普惠金融对商业银行全要素生产率的影响。首先,本文从技术溢出、长尾理论、金融排斥理论等角度,对数字普惠金融和商业银行全要素生产率的直接影响进行了阐述,并通过银行竞争、资产负债表和银行风险等渠道对其中介机制进行了分析。其次,本文分析了我国数字普惠金融发展的现状,并探讨了商业银行效率发展的趋势。之后,本文以2011—2020年95家商业银行为样本,利用DEA-Malmquist指标对商业银行全要素生产率进行了测算,并以北京大学数字金融研究中心发布的的数字普惠金融指标为主要解释变量,建立了动态面板GMM模型,通过回归分析,得出了数字普惠金融对商业银行效率的影响结论。研究发现:首先,数字普惠金融可以有效地提升商业银行的全要素生产率,有利于优化我国商业银行的资源分配,促进效率的提高。第二,数字普惠金融对各区域的全要素生产率都有明显的正效应,且东西部区域间存在着明显的异质性,其主要原因是数字普惠金融对商业银行效率的边际作用逐渐降低,对经济落后地区的促进作用较大,而对发达地区的促进作用则比较小。第三,商业银行微观性质的不同也会影响数字普惠金融对商业银行效率的作用程度。根据上述研究结果,本文提出了相关的政策建议。在政府的视角下,应该尽快建立健全金融监管制度,对金融业的边界进行规范。在商业银行的视角下,必须强化自身的实力,实施差异化战略,加速创新转变,推动线上线下业务联动。在消费者的视角下,应该通过构建消费者的权利保护机制,不断地提升居民的金融知识、增强风险意识和参与程度。