XX城市商业银行是我国西部和长江上游地区成立最早的地方性股份制商业银行,近年来XX城商行发展迅速,2013年11月XX银行在香港证券交易所主板正式挂牌上市,成为第一家在港交所上市的内地城市商业银行。2012年,我国银监会比照《巴塞尔协议Ⅲ》出台了《商业银行资本管理办法(试行)》,对我国商业银行在资本充足率、核心一级资本充足率、一级资本充足率提出了更高的监管要求。尽管上市发行普通股为XX城商行注入了资本,但是面对越来越高的监管要求,原本的资本补充工具的局限性已逐渐明显,如何创新金融工具补充资本,已成为XX城商行不得不解决的难题。2013年11月30日,我国国务院公布《关于开展优先股试点的指导意见》;2014年3月21日,我国证监会出台《优先股试点管理办法》;2014年4月18日,银监会和证监会联合发布《关于商业银行发展优先股补充一级资本的指导意见》。上述规定的颁布,为优先股制度在我国的实施,特别是对商业银行发行优先股,提供了法律依据,奠定了政策基础。本文以XX城市商业银行为研究对象,通过对其现行资本补充工具的分析,结合我国对银行业的监管标准,研究了XX城市商业银行发行优先股的必要性和可能性。在此基础上,结合法律法规及已宣布发行优先股的商业银行的发行预案,为XX城商行设计优先股在我国境内的发行方案,并收集XX银行近年来公开信息中的财务数据,分析发行优先股对XX银行在财务、各级资本充足率和公司治理上的影响。