菲利普斯曲线作为连接通货膨胀和产出增长两大关键宏观经济变量的桥梁具有重要的学理意义和研究价值,对其形态以及影响因素的细致研究将对中国经济发展韧性的切实提高和宏观经济调控政策的科学制定意义重大。本文从两个方面展开了对菲利普斯曲线形态变异的研究:其一是针对曲线自身形态的系列研究,其二则是针对政策调控对于曲线形态影响的研究,而实现这一系列研究的重要前提是要对产出缺口这一关键影响变量进行精准测算,我国尚不存在一个为学界所公认的产出缺口,因此本文尝试构建了一个计量评价体系以实现对最适合我国经济现实的产出缺口的遴选。本文依次进行的主要研究工作如下:首先,本文分别阐述了包括生产函数法、退势法、结构化模型以及伪产出缺口四大类产出缺口测算方法下常用计量模型的数理基础和构建原理,实现了对包括生产函数法、QT滤波、DT模型、DT-20模型、UCUR-20模型、UCUR-（09,20）模型、BN分解、HP滤波、BK滤波、CF滤波、小波分解、SVAR模型和双变量动态系统滤波模型以及伪产出缺口等14种方法下产出缺口的测算,并对它们的形态特征进行了初步描述。研究发现,除了小波缺口和伪产出缺口的走势存在明显差异之外,其余计量方法的测算结果走势基本保持一致,这说明各缺口可以互相被视为稳健性检验,确认了产出缺口的变动趋势,但是绝大部分缺口存在难以准确反映关键经济事实的弊病,只有UCUR-（09,20）缺口和伪产出缺口能在较大程度上与我国经济运行的典型化事实匹配。其次,本文从平稳性、对经济事实的拟合能力、耦合性关联、预测能力以及测算的稳健性五个维度出发设计了一个计量评价体系,以遴选出最适合刻画我国宏观经济运行实际的产出缺口。研究发现,UCUR-（09,20）缺口在平稳性、对经济事实拟合能力和耦合性方面表现突出,在预测能力和测算稳健性上也相对占优,模糊综合评价结果显示其得分最高,是能体现我国产出缺口运行实际的最优测算选择;伪产出缺口作为具有深刻经济内涵的产出缺口,在平稳性、对经济事实拟合能力、耦合性和稳健性维度均表现出绝对优势,但在预测能力维度却表现稍显逊色,可能会导致菲利普斯曲线估计的计量偏误,但综合来看其亦不失为刻画我国产出缺口的一个有益选择;以HP滤波等为代表的常用滤波方法在某些维度上存在明显短板,综合能力评价结果表明其不是估计产出缺口的合意测度方法。再次,本文进一步排除了理论模型设定和通胀代理变量选取可能引起的估计偏误并实现了对我国菲利普斯曲线形态的估计,GMM估计结果显示,最适合刻画我国菲利普斯曲线真实形态的组合为“CPI通胀—UCUR-（09,20）缺口—考虑供给冲击的新凯恩斯混合型菲利普斯曲线模型”组合,我国的菲利普斯曲线仍然存在且斜率为0.1119;其他产出缺口与“CPI通胀—考虑供给冲击的新凯恩斯混合型菲利普斯曲线”组合的GMM估计结果表明,使用错误的产出缺口将会形成对曲线关联已经消失或者已经扁平的误判;进一步地,通过控制通货膨胀和产出缺口状态,对菲利普斯曲线扁平的条件识别研究表明,单纯的经济疲软并不会导致曲线扁平,只有低通胀和经济疲软状态同时出现时曲线才会呈现出扁平特征,在经济出现低通胀情况时,需要高度警惕有效需求不足以及预期转弱等经济趋于疲软的信号。接着,本文应用前文的菲利普斯曲线测算框架实现了对区域菲利普斯曲线异化特征的识别,并将其与宏观视域下的曲线形态特征进行对比,研究表明,基于新样本的国家曲线仍然存在且显著,这印证了前文测算框架的稳健性,但各区域的曲线估计结果显著异于国家曲线,呈现出东部轻微扁平、中西部明显扁平以及东北陡峭的区域分化特征,通胀预期也表现出明显的地域依赖特征。为了进一步识别区域差异的客观存在可能引起的风险传递,本文应用分位数时频连通性方法对区域间通货膨胀、产出缺口以及菲利普斯曲线间的连通性进行了估计,研究发现,区域间通胀、产出和曲线间的连通性在时域、频域和分位数维度上基本均存在不对称特征,特别需要指出的是,当经济处于衰退状态时,连通性的存在会导致菲利普斯曲线的进一步扁平,进而使经济面临较高的下行风险,而当经济处于扩张状态时,连通性的存在则会抑制菲利普斯曲线的扁平,进而促进经济基本面的进一步向好。最后,本文考虑了利率政策在分别针对通货膨胀、产出缺口以及菲利普斯曲线形态方面进行调控的作用。在应用GMM实现对最优货币政策反应函数估计的基础上,本文进一步推导出了利率政策针对各部分调控的损失函数形态,并规划了各部分的中等福利损失区域。研究表明,基于UCUR-（09,20）缺口的模型参数估计更加显著,再次证明了这一最优产出缺口的合意性。另外,样本期间内中央银行针对物价和产出的调控均呈现典型的规避紧缩偏好,差别在于针对物价基本在执行实时调控,但针对产出执行的是区间调控,福利损失计算结果表明,当正（负）向通胀缺口未超出0.57%（0.83%）、产出缺口未超出0.25%（0.57%）时,福利成本极小,中央银行几乎不会对此做出调控操作,而一旦偏离值超出上述阈值,损失成本将大幅上升,中央银行将采取相应的政策操作。本文进一步应用QARDL模型探究了利率政策在曲线形态纠正方面的有效性,研究发现,中等或者较高利率水平更有利于实现对菲利普斯曲线的修正,但是中等利率区制下通常具有较高的向均衡的调整速度以及更为显著的系数估计结果,这表明[2.16%,5.11%]的中等利率水平是最有利于保障菲利普斯曲线关联的政策区间。