随着我国经济的高速发展,中国已成为财富增长最快的国家,当今中国越来越多的财富拥有者在资本积累之后对资产保值增值以及风险管理的需求愈发迫切。而量化投资利用计算机编程选出股票,速度快效率高,并且能够最大限度的克服人性的主观情绪及认知对于选股带来的影响,普通投资者投资能力较差,对他们而言,运用量化投资的方式进行投资是很好选择。动量反转策略是量化选股理论的重要组成部分,本文以动量反转选股策略为基础,选取我国沪深300指数成分股2005年6月10日—2018年12月31日的收盘价数据为样本,目的在于研究我国沪深300市场的动量效应与反转效应,并为中小投资者提供适用于沪深300市场的动量反转选股策略。首先,在总结国内外学者关于量化选股和动量反转策略研究的基础上,对现有的动量反转选股策略进行改进,应用到我国沪深300股票市场上,使该策略能够更好的符合我国国情且适合被中小投资者所应用。其次,将构建的动量反转选股策略运用于沪深300成分股中,检测了我国沪深300市场上的动量效应与反转效应,发现我国沪深300市场在较短周期内存在动量效应,而在中长周期中动量效应不强,但是我国股市的反转效应较强。根据检验结果选出了表现较好的形成期持有期组合进行样本外检验,为投资者提供了短、中、长线的投资策略,并将这些策略的选股过程进行展示,便于投资者对该策略的理解与运用。最后对整个样本区间进行分段检验,将样本按市场涨跌情况划分为牛市和熊市,检验了沪深300市场在牛市和熊市背景下的动量效应与反转效应,根据检验结果给投资者分别提供了牛市和熊市的投资策略和建议,对投资者灵活运用动量反转策略投资而言有着很重要的指导意义。