在巴塞尔Ⅲ协议即将实施的背景下，本文研究了银行资本与银行信贷之间的关系。首先，本文介绍了巴塞尔Ⅲ协议对资本监管的完善和对流动性监管的重视。其次，本文建立了包括资本充足率约束和流动性约束的基本模型，模型中考虑了风险权重的可变性和信用风险,流动性监管中的流动性覆盖率和净稳定资金比例。基于这个新框架，本文不仅分析了不同资本约束情况下的最优贷款量与均衡贷款利率，还讨论了宏观经济波动对其的影响，还得出了银行最优资本决定及其影响因素，另外特别分析了银行资本与银行信贷在不同资本约束情况下的相互关系。最后，巴塞尔Ⅲ协议为完善资本监管提出杠杆率约束，本文单独讨论了模型中加入杠杆率约束之后对银行信贷、利率和资本水平的影响。为简化分析,模型中分资本松约束和紧约束两种情况讨论最优信贷、均衡利率，得出结论：资本松约束时，信贷风险和流动性约束监管的引入相当于给银行增加了新的经营成本,这会使银行最优信贷供给量减少而贷款利率上升,此时宏观经济波动对信贷量和均衡贷款利率的影响方向不确定；资本紧约束时,银行的最优信贷量存在上限，随宏观经济波动最优贷款量是逆周期变化的，而均衡贷款利率变化方向不明确。另外,从模型中得出的最优资本水平可以发现，银行将会持有比实际需求更多的资本。不管是面对更大贷款波动或者更强贷款需求冲击，还是面对预期外部融资能力上升或者贷款边际成本下降，持有资本缓冲都可以使银行在贷款投放量突增的情况下具有更大竞争优势。流动性约束也是资本水平决定的影响因素之一，它会加强资本顺周期并使资本水平下降，而监管惩罚力度越大则资本下降水平越大。对杠杆率约束讨论延续了以上研究手段，由本文可知：资本松约束时，杠杆率约束对银行信贷与利率无影响；资本紧约束时，杠杆率监管将进一步削弱银行的放贷意愿；杠杆率越高，则银行持有的总资本越多。比较研究发现，杠杆率具有平滑周期性的能力，或者说杠杆率指标不受经济周期性波动影响。总之，由本文可知银行资本、银行信贷相互关系分三种情况。第一、资本松约束时，资本水平不会限制银行信贷，信贷水平不会影响银行资本；第二、资本紧约束时，存在资本充足率监管则资本水平提高会增加银行信贷投放能力，信贷投放量的增加会要求银行持有更多资本，并且都具有明显的顺周期性；第三、资本紧约束时，面临杠杆率约束时，资本水平的提高同样会增加银行信贷投放能力，信贷水平的提高也需要增加资本，唯一不同是杠杆率约束没有周期性。