华安策略优选PK华宝行业精选

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  华安策略优选和华宝行业精选分别成立于2007年8月和6月,由于当时基民热情高涨,两只基金发行时规模都很大,目前的份额规模依然保持在192.76亿份和190.59亿份,是经历熊市洗礼后为数不多的巨型基金代表。
  
  投资能力PK
  
  华安策略优选和华宝行业精选在投资上都比较偏好金融保险业,从今年一季报看,该类资产在两只基金的配置比例都在21%左右。近期金融股和地产股发力,两只基金重仓的银行股都取得不错的业绩,华安策略优选重仓股兴业银行2009~Z,季度以来截至6月16日收益率达到37.08%,另一只银行股北京银行收益率也达到26.75%。同一时期,华宝行业精选前三大重仓股浦发银行收益率达到37.83%,工商银行为29.80%,招商银行为32.79%,另一只重仓股金地集团的收益率更是达到62.36%。
  华宝行业精选今年以来截至6月16日的收益率为49.37%,高于华安策略优选的40.88%。从历史表现看,两只基金从成立以来的业绩都还处于亏损状态,华安策略优选亏损30.25%,华宝行业精选亏损9.84%,也是华宝行业精选的业绩更好一些。
  
  风险控制能力PK
  
  两只基金在成立之初,都抓住了牛市尾巴取得不错的业绩,不过在2007年10月开始的系统性大跌面前,两只基金都表现得无能为力。在2008年的年报中,两只基金都表示对仓位进行了控制,但是业绩依然都不怎么样,风险控制能力一般。
  华安策略优选2008年的亏损为52.81%。该基金表示,在2008年一季度仓位就降到了75%左右,并在全年维持在70%左右。不过下半年在行业轮动方面的把握不够,拖累了业绩。
  华宝行业精选2008年的亏损为54.20%。该基金检讨说,下跌过程中没有把仓位降低到契约规定的最低水平,这是影响投资业绩的最主要因素。基金规模较大,大市值股票较多,使该基金无法抵御市场大幅度下跌的系统性风险。
  
  管理人PK
  
  华安策略优选的管理公司为华安基金管理公司,成立于1998年6月,为“老十家”基金公司之一,目前旗下共有2只封闭式基金,12只开放式基金,产品线比较齐整。
  华安策略优选的基金经理是张伟和邓跃辉,两人都是硕士学位。张伟有8年证券、基金行业从业经历。2004年6月加入华安基金公司,2008年2月13日至今担任华安策略优选基金经理。
  华宝兴业基金公司成立于2003年2月,研发实力较强,目前旗下共有12只开放式基金。华宝行业精选基金经理有3位,分别是任志强、吴丰树和范红兵。第一基金经理任志强毕业于上海交通大学,硕士。曾就职于南方证券、华宝信托、华宝证券,2007年8月加入华宝兴业基金管理有限公司,任投资总监。
  
  PK结果 华宝行业精选胜出
  这两只基金都是巨型基金,投资操作上难度比较大。华宝行业精选成立时间稍早,目前净值已经恢复到0.9元之上,华安策略优选的净值还不到0.7元。原因在于华宝行业精选早成立一个半月,当时大盘疯狂上涨,基金享受了一定的收益,加上它今年以来的表现好于华安策略优选。今年以来截至6月16日,两只基金的收益率分别是49.37%和40.88%。
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