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[摘 要] 公允价值计量的应用是新准则修改中的一大亮点，它在某种程度上代表着财务会计的发展方向，但是由于它的运用时间不长，还存在着可靠性和可操作性差的问题。本文就近期国际金融危机对策——修改公允价值计量的评价为出发点，对公允价值运用做进一步阐述，并提出了我国公允价值的发展应注意的问题。
[关键词] 公允价值 金融危机 谨慎运用
为应对全球金融危机大规模爆发，国际会计准则理事会（IASB）已于10月13日投票通过放宽公允价值使用要求，以帮助金融机构更好地应对当前的金融危机。IASB修改IAS第39条规定，据此银行可重新进行资产归类，允许金融机构将违约风险考虑在内对其资本进行估值，从而避免它们的资产价值在市场动荡中被过于低估。这一举措与今年９月，美国监管机构已提出暂停金融机构采用“按市计价”准则的做法想一致。在美国，当局已放宽会计准则，以缓和该规定对于金融机构造成的冲击。
一、修改公允价值计量存在的争议
修改市值计价，即金融机构对失去流动性的资产，改由历史成本法计价，而不使用现行的市价计量。尽管美国和国际会计准则理事会已采取行动，欧盟也拟修改，但这一措施从出台就备受争议。
赞同方认为，原准则中按市值计算资产价格，即所谓的公允价值标准，“放大了当前的金融危机”。因为在美国爆發次贷危机后，不少金融机构所持有的相关资产市值大幅下滑，不得不对其大规模减记，进而引发市场对这些金融机构资产的恐慌性抛售，造成恶性循环，对加重金融危机起到了推波助澜的作用。
尽管此方案得到大多数人的推崇，但也有部分人持反对意见。他们认为，修改市值计价会导致局势进一步恶化。将令投资者无法认清事情真相，并将损害银行业的信誉，结果将会更糟糕。“否定按市价计价实际上就等于否定现实。”
二、公允价值计量的弊端
从计量属性角度看，公允价值在某种程度上代表着财务会计的发展方向。它有扩展了传统会计利润的内涵；能适应金融创新的需要；有利于企业的资本保全；符合会计配比原则的要求等优点。长期以来，公允价值计量一直受到国际会计准则（IASB）及美国等一些西方市场经济发达国家的推崇。但是，此次爆发的大规模金融危机所暴露的公允价值相关问题，使人们在欣赏其优越性的同时,也不得不重新审视它的弊端。
1.公允价值确定的主观性
公允价值的主观性有二:（1）就目的来说本质是寻求一种客观的价值（即使用价值），客观的使用价值必须通过人的主观判断才能实现;（2）公允价值的定义与应用也考虑并认可了交易方或评价主体主观判断的影响。所以，公允价值是一种效用价值，而这正是公允价值造成资本市场混乱以及在应用中面临困难的根本原因。
2.公允价值与持续经营的假设想违背
持续经营假设表明了对会计主体前途的稳定性。未来收益好坏是决定企业生存、发展的根本因素，更体现了企业存在的意义。资产和负债必须从持续经营的角度上进行计量。所以必须强调“预期”情况，而并不是“现时”在市场上的市场价格。如果企业放弃对自身未来的预期判断，转而依赖市场价格，显然是与持续经营假设、资产和负债的定义相违背的。金融危机导致大规模金融机构破产，若预期不能建立在持续经营假设下计量，那运用市值计量意义已不重大。
3.公允价值在特殊时期更容易加剧经营业绩的波动性
由于采用公允价值计量并将公允价值变动计入损益，将导致拥有大量金融资产和金融负债的企业在不同会计期间的经营业绩出现大幅波动。在泡沫时期，更容易采取进取扩张的策略；而在金融危机时期，由于资产大幅贬值，按市值计价使其蒙受巨额亏损，进而引发市场对这些金融机构资产的恐慌性抛售，企业在难以寻求到融资的恶性循环下，会使金融危机进一步恶化。
三、从IASB修改公允价值计量看我国公允价值运用
2006年，财政部颁布了新会计准则，公允价值的运用成为此次准则修改中的一大亮点。而此次爆发的全球性金融危机，使公允价值问题再次成为人们争议的焦点。公允价值不是“万能钥匙”。那么，公允价值到底该不该用？怎样运用？
1.国际上早已越过“要不要用”公允价值的争论阶段,而主要进入“如何用”的阶段
可见，对可以取得公允价值的资产等会计事项采用公允价值计价是国际会计准则、美国及多数市场经济国家会计准则的普遍做法，已得到大家的认同。
2.提高公允价值的可靠性
公允价值计量存在着一定的主观性，就必然存在可靠性问题。一方面，加强公允价值的内部控制；另一方面，积极发挥外部审计作用。里应外合，建立一个严密的控制体系，降低企业采用公允价值计量存在的主观偏差，提高其可靠性。
3.运用公允价值应谨慎
笔者认为，修改公允价值计量只能作为减轻目前危机的一种手段，但不能完全依靠其作为消除危机的主要手段。毕竟公允价值不是爆发危机的主要原因，而是在危机已经存在的情况下，加重危机的一个助推器罢了。公允价值在不同的环境下起着有不同的作用，在经济动荡的时期采取市价计价，会放大特殊时期的金融风险；而在经济平稳时期，公允价值计量又对金融工具等的帮助是显而易见的。我国应根据自身国情，结合不同时期下特殊经济形势，谨慎运用公允价值。
四、结语
综上所述，公允价值对企业来说是一把“双刃剑”。一方面，公允价值的引入将使低估的企业资产价值得到较为真实的还原，使企业会计利润更加真实，决策信息更加有用；另一方面，企业在享受强劲市场带来的可观账面利润的同时，也要承担萧条市场带来的账面利润锐减带来的风险，同时，企业在并未有真实现金流入的情况下的利润增加，需要用现金来缴纳因利润增加而增加的所得税，势必为上市公司的现金周转带来不利影响。公允价值运用的经济环境还具有很多不确定性，探索还在继续，准则的制定还需不断的完善。在这样的大背景中，企业应谨慎使用公允价值。
参考文献:
[1]张为国 赵宇龙:会计计量、公允价值与现值[J].会计研究,2000.5
[2]葛家澍:关于会计计量的新属性——公允价值[J].上海会计,2000,(1)
[3]陈 敏:公允价值的本质及其理论缺陷浅探[J].财会月刊,2006.1
[关键词] 公允价值 金融危机 谨慎运用
为应对全球金融危机大规模爆发，国际会计准则理事会（IASB）已于10月13日投票通过放宽公允价值使用要求，以帮助金融机构更好地应对当前的金融危机。IASB修改IAS第39条规定，据此银行可重新进行资产归类，允许金融机构将违约风险考虑在内对其资本进行估值，从而避免它们的资产价值在市场动荡中被过于低估。这一举措与今年９月，美国监管机构已提出暂停金融机构采用“按市计价”准则的做法想一致。在美国，当局已放宽会计准则，以缓和该规定对于金融机构造成的冲击。
一、修改公允价值计量存在的争议
修改市值计价，即金融机构对失去流动性的资产，改由历史成本法计价，而不使用现行的市价计量。尽管美国和国际会计准则理事会已采取行动，欧盟也拟修改，但这一措施从出台就备受争议。
赞同方认为，原准则中按市值计算资产价格，即所谓的公允价值标准，“放大了当前的金融危机”。因为在美国爆發次贷危机后，不少金融机构所持有的相关资产市值大幅下滑，不得不对其大规模减记，进而引发市场对这些金融机构资产的恐慌性抛售，造成恶性循环，对加重金融危机起到了推波助澜的作用。
尽管此方案得到大多数人的推崇，但也有部分人持反对意见。他们认为，修改市值计价会导致局势进一步恶化。将令投资者无法认清事情真相，并将损害银行业的信誉，结果将会更糟糕。“否定按市价计价实际上就等于否定现实。”
二、公允价值计量的弊端
从计量属性角度看，公允价值在某种程度上代表着财务会计的发展方向。它有扩展了传统会计利润的内涵；能适应金融创新的需要；有利于企业的资本保全；符合会计配比原则的要求等优点。长期以来，公允价值计量一直受到国际会计准则（IASB）及美国等一些西方市场经济发达国家的推崇。但是，此次爆发的大规模金融危机所暴露的公允价值相关问题，使人们在欣赏其优越性的同时,也不得不重新审视它的弊端。
1.公允价值确定的主观性
公允价值的主观性有二:（1）就目的来说本质是寻求一种客观的价值（即使用价值），客观的使用价值必须通过人的主观判断才能实现;（2）公允价值的定义与应用也考虑并认可了交易方或评价主体主观判断的影响。所以，公允价值是一种效用价值，而这正是公允价值造成资本市场混乱以及在应用中面临困难的根本原因。
2.公允价值与持续经营的假设想违背
持续经营假设表明了对会计主体前途的稳定性。未来收益好坏是决定企业生存、发展的根本因素，更体现了企业存在的意义。资产和负债必须从持续经营的角度上进行计量。所以必须强调“预期”情况，而并不是“现时”在市场上的市场价格。如果企业放弃对自身未来的预期判断，转而依赖市场价格，显然是与持续经营假设、资产和负债的定义相违背的。金融危机导致大规模金融机构破产，若预期不能建立在持续经营假设下计量，那运用市值计量意义已不重大。
3.公允价值在特殊时期更容易加剧经营业绩的波动性
由于采用公允价值计量并将公允价值变动计入损益，将导致拥有大量金融资产和金融负债的企业在不同会计期间的经营业绩出现大幅波动。在泡沫时期，更容易采取进取扩张的策略；而在金融危机时期，由于资产大幅贬值，按市值计价使其蒙受巨额亏损，进而引发市场对这些金融机构资产的恐慌性抛售，企业在难以寻求到融资的恶性循环下，会使金融危机进一步恶化。
三、从IASB修改公允价值计量看我国公允价值运用
2006年，财政部颁布了新会计准则，公允价值的运用成为此次准则修改中的一大亮点。而此次爆发的全球性金融危机，使公允价值问题再次成为人们争议的焦点。公允价值不是“万能钥匙”。那么，公允价值到底该不该用？怎样运用？
1.国际上早已越过“要不要用”公允价值的争论阶段,而主要进入“如何用”的阶段
可见，对可以取得公允价值的资产等会计事项采用公允价值计价是国际会计准则、美国及多数市场经济国家会计准则的普遍做法，已得到大家的认同。
2.提高公允价值的可靠性
公允价值计量存在着一定的主观性，就必然存在可靠性问题。一方面，加强公允价值的内部控制；另一方面，积极发挥外部审计作用。里应外合，建立一个严密的控制体系，降低企业采用公允价值计量存在的主观偏差，提高其可靠性。
3.运用公允价值应谨慎
笔者认为，修改公允价值计量只能作为减轻目前危机的一种手段，但不能完全依靠其作为消除危机的主要手段。毕竟公允价值不是爆发危机的主要原因，而是在危机已经存在的情况下，加重危机的一个助推器罢了。公允价值在不同的环境下起着有不同的作用，在经济动荡的时期采取市价计价，会放大特殊时期的金融风险；而在经济平稳时期，公允价值计量又对金融工具等的帮助是显而易见的。我国应根据自身国情，结合不同时期下特殊经济形势，谨慎运用公允价值。
四、结语
综上所述，公允价值对企业来说是一把“双刃剑”。一方面，公允价值的引入将使低估的企业资产价值得到较为真实的还原，使企业会计利润更加真实，决策信息更加有用；另一方面，企业在享受强劲市场带来的可观账面利润的同时，也要承担萧条市场带来的账面利润锐减带来的风险，同时，企业在并未有真实现金流入的情况下的利润增加，需要用现金来缴纳因利润增加而增加的所得税，势必为上市公司的现金周转带来不利影响。公允价值运用的经济环境还具有很多不确定性，探索还在继续，准则的制定还需不断的完善。在这样的大背景中，企业应谨慎使用公允价值。
参考文献:
[1]张为国 赵宇龙:会计计量、公允价值与现值[J].会计研究,2000.5
[2]葛家澍:关于会计计量的新属性——公允价值[J].上海会计,2000,(1)
[3]陈 敏:公允价值的本质及其理论缺陷浅探[J].财会月刊,2006.1