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【摘 要】融资难是阻碍中小企业发展的主要障碍之一，该问题引起了各界人士的高度重视，目前为止问题仍未得到根本解决，所以探索中小企业融资难的根源并找到解决问题的对策仍具有重要的现实意义。
【关键词】中小企业；融资；现状；对策及建议
一、我国中小企业融资现状
（一）直接融资渠道狭窄
对于直接融资来说，根据我国现行的法律，企业发行股票和债券融资要求达到的条件很高，首先企业发行股票上市必须根据《公司法》和《证券法》的规定和通过规范的公司制改造。其次我国公司上市必须达到相当大的规模而且发展前景较好。同时，发行商业票据和债券，需要企业有较高的信用评级，在我国证券市场不发达和尚无信用评级的情况下，这种融资方式显然也不具备实际可操作性。
（二）间接融资困难
我国中小企业的融资渠道狭窄，所需资金大部分来源于自筹，其中属于间接融资资(贷款)比重小。我国银行对中小企业发放的抵押贷款通常选择不动产抵押，显然中小企业从银行获得的抵押贷款十分有限。另外，按银行贷款惯例，一笔贷款发放需要经过贷款审查、抵押物评估、保险、公证等环节，从申请到发放最快也要十余天。另外，目前担保贷款收费偏高、不合理，也是限制中小企业采用担保贷款方式的主要原因之一。
(三)商业性融资为主
目前，除了四大国有商业银行外，一些地方性股份制商业银行就是中小企业最主要的资金来源，这些中小型金融机构体制灵活、管理层级简化，能够较好地为中小企业服务，但从银行自己的收益角度考虑，它们并不可能自发地将中小企业融资放在首位。商业性融资中小企业面临着重重困难。
二、我国中小企业融资困难的成因分析
(一)企业管理水平较低
由于中小企业管理者水平低，缺乏战略经营思想，企业财务决策带有短期行为的倾向，所提的折旧不能满足设备的维修保养和更新改造的需要，分配利润较多，留用利润较少，造成自我积累不足，无法满足企业资金需要。同时中小企业大多规模小，经营者采取家族式管理，使得内部控制不力。而企业又缺乏良好的财务管理，会计机构也不健全，造成财务分析能力差，缺乏科学有效的成本费用核算。
（二）积累少，自有资金占比低
中小型企业在筹建和开办初期，主要以家庭积累、亲朋好友帮助、私人之间借贷为主，社会注入少，发展过程中总体处于微利经营状况，加之流动资金短缺，货款难以按时回笼，企业短期内不可能有积累，自有资金占比较低，一旦流动资金短缺或者发生亏损，企业立即陷入关停困境，抗击自然风险和市场风险能力就自然降低。
（三）规模小，产品结构单一
中小企业最显著的特征就是规模小，工业产品主要围绕本地资源和依托本地大中型企业的需要，以绍兴滨海为例，是中国著名的轻纺城，根据这些产业的需要半生出纺织、印染等加工企业。这类企业受本地大中型企业的影响和制约因素较多。而一些小企业，销售主压迫以本地市场为主，缺乏加工技术和能力，不具备加工能力。
（四）开发难，科技含量低
中小企业产品主要围绕当地民用工业产品的辅助材料加工生产销售，基本无科技含量，或者说含量很低，机制缺乏必要的研发经费，对新产品或者产品的开发难，产品更新换代不够，企业缺乏发展潜力，一旦产品在市场滞销，需用企业的产品在市场无销路，企业之间引起连锁反应，纷纷关停。
（五）抵御市场风险能力差
由于中小企业经营规模小、技术落后、缺乏新产品开发能力和创新意识，以及生产效率低，营销水平差，市场狭小，销售不稳定等原因导致企业的竞争能力不强。小企业没有科学合理的企业管理制度，存货积压严重，也缺乏对应收账款的科学管理。而随着银行信贷风险管理的加强，各银行普遍间建立了严格的贷款责任追究制度，信贷人员压力增大，中小企业由于信贷风险较大银行对其贷款更加慎重。
（六）现有融资体系不利于中小企业长期资金的融通
银行为了加强自身风险的管理，提高经济效益，一般都制定了贷款的评定标准。对于资本较少、财务信息不完整、不真实、风险发生可能性较大的中小企业来说很难达标，银行对中小企业提供贷款的跟踪监控费用也因此而增加。同时各商业银行在贷款上大多以抵押、担保贷款为主。抵押物以不动产为主。中小企业大多无法提供银行要求的抵押物，而担保公司要求的担保手续较高，造成企业融资成本过高，企业也不会轻易利用这种贷款方式。
（七）中小企业信用担保制度不健全
目前我国已有30个省、自治区、直辖市开展省级或市级中小企业信用担保体系试点，但存在的问题依然很多，具体表现在：一是担保机构的注册资本质量不高，以国有存量资产为主组建的政策性担保机构，注册资本不易变现，担保资金严重不足，行很难接受，从而降低了担保公司注册资本作为金融杠杆工具的乘数放大效应。二是担保体系不健全。三是具体运作管理方式缺陷，担保公司对申请担保企业的审查偏严，许多无法获得银行贷款的中小企业同样无法获得担保公司的担保。
三、我国中小企业融资的对策及建议
（一）健全中小企业融资政策支持体系
1、从法律法规建设上来强化对中小企业的融资制度安排。一是完善相关法律法规；二是应尽快明确中小金融机构是为中小企业提供融资服务的主渠道，结合目前的金融体制改革，加快对现有城乡信用合作社的改造；三是制定适合中小企业特点的贷款条件和审批程序。
2、积极运用货币政策工具支持中小企业发展。对利用再贷款、再贴现增加的贷款投放，其利率可适当优惠，并适当增强利率弹性。认真执行对中小企业贷款利率可以上浮30％的规定，扩大利率浮动区间；同时，商业银行应尽快下放贷款权，健全信贷激励约束机制，提高信贷人员的营销水平，使银行不惟抵押、质押而发放贷款，进一步开拓市场。
（二）完善资金支持体系
1、完善资本市场体系，开辟直接融资新渠道。一是发展股票市场；二是发展债券市场；三是发展基金市场。为鼓励和扶持中小企业，尤其是高科技中小企业的发展，可以考虑设立风险投资基金和产业投资基金，引导闲散的民间资本多渠道、多形式地进入风险投资基金和产业投资基金，同时鼓励风险投资基金和产业投资基金向中小企业投资。 2、改善现有中小企业间接融资体系。是应拓宽商业银行的融资渠道；二是对农村信用社在清理、整顿、规划的基础上，应允许并鼓励民间资金参股，并明确以乡镇企业、个体私营企业和农民为主要服务对象，使农村信用社成为真正意义上的合作金融组织；三是对城市中小商业银行，应取消各种不利中小银行发展的歧视政策。
（三）进一步发展和完善中小企业信用担保体系
一方面，政府部门要加大对中小企业信用担保机构的扶持力度；另一方面，要借鉴发达国家信用保证制度支持中小企业获取金融支持的做法，大力发展中小企业政策性信用担保体系、互助担保体系、商业担保体系，逐步形成完善的信用担保体系。政策性信用担保体系。
（四）构建中小企业融资社会服务支持体系
一方面，完善中小企业的信用评估体系。首先，要建立一整套符合国际惯例的中小企业信用评级定类的理论方法，形成科学合理的信用评估指标体系。其次，政府主管部门要加强管理。严格规范信用评估中介机构的信用评估行为。另一方面，健全中小企业资信调查体系。
（五）创新融资手段，增加企业融资渠道
在当前的市场机制下，中小企业应考虑到自身发展的现状，并结合国家财政、金融、信用等实际，充分发挥各方优势，利用一切可能的路径，不断地创新出切合自身发展实际的融资手段。
1、票据贴现融资。即票据持有人将商业票据转让给银行，取得扣除贴现利息后的资金。在我国，商业票据主要是指银行承兑汇票和商业承兑汇票。这种融资方式的优势在于银行不按照企业的资产规模来放款，而是依据市场情况(销售合同)来贷款。
2、发展融资租赁。所谓融资租赁是指企业需要添置某些技术设备而又缺乏资金时，由出租人代其购进或租进所需设备，然后再将它租给承租人在一定期限内使用的一种租赁方式。作为中小企业的融资渠道之一，企业通过融资租赁的方式获得运营条件所付出的成本会远远高于银行直接贷款的方式。
3、吸收创业投资。发达国家的实践证明，创业投资是中小企业，特别是高成长型企业发展的重要直接投资方式。创业投资切合中小企业的管理参与与分阶段投资的特点，不仅是最适合成长型中小企业的融资方式，同时也给予了中小企业在管理和技术上的支撑，这是传统融资方式所无法比拟的。
4、保险公司融资。中小企业融资，银行选择担保方时，一般优先选择有实力的大企业做担保单位，但随着大企业对风险控制要求越来越高，以及担保市场的逐步成型，大企业为中小企业作贷款担保的情况会越来越少。由于担保企业赔偿金额有限，且自身也存在着道德风险，在很大程度上影响了银行的安全，而保险公司的这一业务使得银行多了一个控制风险的途径，转移了银行的部分风险，增强了银行向中小企业放贷的信心。
（六）中小企业应完善内部管理体系，创新管理方法，为多渠道融资奠定基础
中小企业在积极应对外部环境的同时，还应注重内部的管理，切实完善内部管理体系，提高自身应对复杂的市场变化和由此带来的不可预见的风险，从而为融资奠定坚实的基础。
1、建立科学的经营机制。中小企业缺乏大型企业的科学系统的决策机制，因此，应结合自身发展的经营决策机制，提高经营决策的透明度与科学性，充分实现信息公开，解决银企关系中信息不对称的问题。努力克服自身的缺陷，想尽各种办法来提高自身的经营管理水平，规范经营并按现代企业制度要求，挖掘内部潜力，按市场规律发展经济，提高产品档次和科级含量，逐步增强对信贷资金的吸引力。
2、完善建立健全企业财务制度。基于当前中小企业以银行贷款为融资主渠道的现实，而银行在发放贷款可行性分析时重要的一环就是财务分析，所以中小企业应尽快建立完善的财务制度，编制各种有利于银行等金融机构了解该企业经营状况，以便于对 本企业经营状况及潜力进行分析的完善的报表，这有利于降低银企信息的不对称性，更有利于社会中介机构对本企业的经营状况、资信状况的了解，便于对企业进行信用评级，降低银行获取信息的成本，从而为获取银行贷款赢得有利时机。
3、进一步提高企业自身信用等级，增强企业自我发展能力和信用观念。首先，自我发展能力和信用观念是改善中小企业的融资环境，最终解决融资难问题的根本出路。特别要认识到诚实守信是增加贷款、融洽银企关系最好的办法，坚持诚实守信，提高资信度，依靠良好的信用、真实的信息赢得银行的信用和支持。其次，建立中小企业贷款信用担保体系，以弥补企业银行信用资源不足的问题。积极完善企业社会化信用体系，建立信用制度、发挥信用中介主体作用和营造社会化信用法制环境等方面进行积极的探索。
4、做好专业财务管理人才的吸纳和培养。中小型企业或者私营企业的资产达到一定规模后，企业生产和经营各个环节都是面向市场的，财务工作也处处体现了市场对企业资金的筹集和运用的深远影响。企业正是通过财务管理的统筹安排和统一协调将内部形式上相互隔离但内容上紧密相关的各项决策过程结合起来，以面对变幻莫测的市场环境。在这种巨大的外在压力作用下，中小企业的高层管理者应当高度重视财务专业人才的作用，安排专职财务管理人员，有能力的企业应专设财务管理机构并赋予应有的权力和手段，实现合理筹集资金有效运用资金，加强有效的财务分析与监督。
5、建立长远的发展目标及发展方向。大多数中小企业由于底子薄、财力小、抗风险能力低，因此企业应该居安思危，立足现实，依托企业的财务管理人员及相对灵活的管理机制，求创新、求发展。积极引导中小企业加入到企业债券的发行行列中来。目前无论从市场成熟角度还是中小企业面临的融资环境来看，中小企业发行债券虽然较为困难，但不是没有可能，已经可以起步，发行短期融资债券不仅有利于优化财务结构，增加融资渠道，降低融资成本，而且对于提高中小企业的社会信誉和知名度也具有十分重要的意义。结合我国当前的融资现状，中小企业可试行集合发债券的模式，这将从更大范围上解决中小企业融资难的问题，不仅能解决好融资中风险与收益不对称的问题，同时也为中小企业融资开辟了新途径、新模式。
总之，中小企业融资难的问题不是一朝一夕能够解决的，这里面有企业自身的问题，也有政府和社会方面的问题。首先，企业应努力提高自身发展能力，可实行横向或纵向联合，增加融资信用，降低融资风险。其次，商业银行应针对中小企业的特点建立新的信誉评价标准，帮助有市场、有前途的企业快速成长。第三，国家宏观调控方面，政府要注意对有发展潜力的企业提供担保，进一步完善中小企业信用服务体系建设，积极引导有实力的企业加入到企业债券的发行行列中来。同时，政府应该在财政中增加对信用担保体系的投入，采用“政策性基金、市场化运作、法人化管理”的模式，政府对担保机构和担保业务进行宏观指导和管理，避免过多行政干预。
参考文献：
[1]张彤璞、王铁山：《中小企业公司治理与融资问题研究》，陕西科技大学出版社，2006年第二期。
[2]刘向丽：《中小企业融资问题研究及对策》，沿海企业与科技，2005年第11期。
[3]王悦：《浅谈中小企业的融资问题》，集团研究院，2005年第9期。
[4]王永刚：《中小企业财务管理对策》，会计之友，2006年第4期。
[5]方胜利、狄娜：《中小企业信用担保》，上海财经大学出版社。
[6]肖霞：《求解我国中小企业融资难的整合创新》，企业经济，2003年第3期。
[7]杨令芝、周艳：《中小企业融资现状、问题与创新》，特区经济，2007年第4期。
[8]熊云生、程国萍：《我国中小企业融资难得成因和对策》，财贸研究，2006年第19期。
[9]周峰：《中小企业融资难的成因分析》，南方金融，2007年第4期。
[10]赵守国：《现代公司的融资》西北大学。
[11]王丽娅：《企业融资理论与实务》，中国经济出版社。
【关键词】中小企业；融资；现状；对策及建议
一、我国中小企业融资现状
（一）直接融资渠道狭窄
对于直接融资来说，根据我国现行的法律，企业发行股票和债券融资要求达到的条件很高，首先企业发行股票上市必须根据《公司法》和《证券法》的规定和通过规范的公司制改造。其次我国公司上市必须达到相当大的规模而且发展前景较好。同时，发行商业票据和债券，需要企业有较高的信用评级，在我国证券市场不发达和尚无信用评级的情况下，这种融资方式显然也不具备实际可操作性。
（二）间接融资困难
我国中小企业的融资渠道狭窄，所需资金大部分来源于自筹，其中属于间接融资资(贷款)比重小。我国银行对中小企业发放的抵押贷款通常选择不动产抵押，显然中小企业从银行获得的抵押贷款十分有限。另外，按银行贷款惯例，一笔贷款发放需要经过贷款审查、抵押物评估、保险、公证等环节，从申请到发放最快也要十余天。另外，目前担保贷款收费偏高、不合理，也是限制中小企业采用担保贷款方式的主要原因之一。
(三)商业性融资为主
目前，除了四大国有商业银行外，一些地方性股份制商业银行就是中小企业最主要的资金来源，这些中小型金融机构体制灵活、管理层级简化，能够较好地为中小企业服务，但从银行自己的收益角度考虑，它们并不可能自发地将中小企业融资放在首位。商业性融资中小企业面临着重重困难。
二、我国中小企业融资困难的成因分析
(一)企业管理水平较低
由于中小企业管理者水平低，缺乏战略经营思想，企业财务决策带有短期行为的倾向，所提的折旧不能满足设备的维修保养和更新改造的需要，分配利润较多，留用利润较少，造成自我积累不足，无法满足企业资金需要。同时中小企业大多规模小，经营者采取家族式管理，使得内部控制不力。而企业又缺乏良好的财务管理，会计机构也不健全，造成财务分析能力差，缺乏科学有效的成本费用核算。
（二）积累少，自有资金占比低
中小型企业在筹建和开办初期，主要以家庭积累、亲朋好友帮助、私人之间借贷为主，社会注入少，发展过程中总体处于微利经营状况，加之流动资金短缺，货款难以按时回笼，企业短期内不可能有积累，自有资金占比较低，一旦流动资金短缺或者发生亏损，企业立即陷入关停困境，抗击自然风险和市场风险能力就自然降低。
（三）规模小，产品结构单一
中小企业最显著的特征就是规模小，工业产品主要围绕本地资源和依托本地大中型企业的需要，以绍兴滨海为例，是中国著名的轻纺城，根据这些产业的需要半生出纺织、印染等加工企业。这类企业受本地大中型企业的影响和制约因素较多。而一些小企业，销售主压迫以本地市场为主，缺乏加工技术和能力，不具备加工能力。
（四）开发难，科技含量低
中小企业产品主要围绕当地民用工业产品的辅助材料加工生产销售，基本无科技含量，或者说含量很低，机制缺乏必要的研发经费，对新产品或者产品的开发难，产品更新换代不够，企业缺乏发展潜力，一旦产品在市场滞销，需用企业的产品在市场无销路，企业之间引起连锁反应，纷纷关停。
（五）抵御市场风险能力差
由于中小企业经营规模小、技术落后、缺乏新产品开发能力和创新意识，以及生产效率低，营销水平差，市场狭小，销售不稳定等原因导致企业的竞争能力不强。小企业没有科学合理的企业管理制度，存货积压严重，也缺乏对应收账款的科学管理。而随着银行信贷风险管理的加强，各银行普遍间建立了严格的贷款责任追究制度，信贷人员压力增大，中小企业由于信贷风险较大银行对其贷款更加慎重。
（六）现有融资体系不利于中小企业长期资金的融通
银行为了加强自身风险的管理，提高经济效益，一般都制定了贷款的评定标准。对于资本较少、财务信息不完整、不真实、风险发生可能性较大的中小企业来说很难达标，银行对中小企业提供贷款的跟踪监控费用也因此而增加。同时各商业银行在贷款上大多以抵押、担保贷款为主。抵押物以不动产为主。中小企业大多无法提供银行要求的抵押物，而担保公司要求的担保手续较高，造成企业融资成本过高，企业也不会轻易利用这种贷款方式。
（七）中小企业信用担保制度不健全
目前我国已有30个省、自治区、直辖市开展省级或市级中小企业信用担保体系试点，但存在的问题依然很多，具体表现在：一是担保机构的注册资本质量不高，以国有存量资产为主组建的政策性担保机构，注册资本不易变现，担保资金严重不足，行很难接受，从而降低了担保公司注册资本作为金融杠杆工具的乘数放大效应。二是担保体系不健全。三是具体运作管理方式缺陷，担保公司对申请担保企业的审查偏严，许多无法获得银行贷款的中小企业同样无法获得担保公司的担保。
三、我国中小企业融资的对策及建议
（一）健全中小企业融资政策支持体系
1、从法律法规建设上来强化对中小企业的融资制度安排。一是完善相关法律法规；二是应尽快明确中小金融机构是为中小企业提供融资服务的主渠道，结合目前的金融体制改革，加快对现有城乡信用合作社的改造；三是制定适合中小企业特点的贷款条件和审批程序。
2、积极运用货币政策工具支持中小企业发展。对利用再贷款、再贴现增加的贷款投放，其利率可适当优惠，并适当增强利率弹性。认真执行对中小企业贷款利率可以上浮30％的规定，扩大利率浮动区间；同时，商业银行应尽快下放贷款权，健全信贷激励约束机制，提高信贷人员的营销水平，使银行不惟抵押、质押而发放贷款，进一步开拓市场。
（二）完善资金支持体系
1、完善资本市场体系，开辟直接融资新渠道。一是发展股票市场；二是发展债券市场；三是发展基金市场。为鼓励和扶持中小企业，尤其是高科技中小企业的发展，可以考虑设立风险投资基金和产业投资基金，引导闲散的民间资本多渠道、多形式地进入风险投资基金和产业投资基金，同时鼓励风险投资基金和产业投资基金向中小企业投资。 2、改善现有中小企业间接融资体系。是应拓宽商业银行的融资渠道；二是对农村信用社在清理、整顿、规划的基础上，应允许并鼓励民间资金参股，并明确以乡镇企业、个体私营企业和农民为主要服务对象，使农村信用社成为真正意义上的合作金融组织；三是对城市中小商业银行，应取消各种不利中小银行发展的歧视政策。
（三）进一步发展和完善中小企业信用担保体系
一方面，政府部门要加大对中小企业信用担保机构的扶持力度；另一方面，要借鉴发达国家信用保证制度支持中小企业获取金融支持的做法，大力发展中小企业政策性信用担保体系、互助担保体系、商业担保体系，逐步形成完善的信用担保体系。政策性信用担保体系。
（四）构建中小企业融资社会服务支持体系
一方面，完善中小企业的信用评估体系。首先，要建立一整套符合国际惯例的中小企业信用评级定类的理论方法，形成科学合理的信用评估指标体系。其次，政府主管部门要加强管理。严格规范信用评估中介机构的信用评估行为。另一方面，健全中小企业资信调查体系。
（五）创新融资手段，增加企业融资渠道
在当前的市场机制下，中小企业应考虑到自身发展的现状，并结合国家财政、金融、信用等实际，充分发挥各方优势，利用一切可能的路径，不断地创新出切合自身发展实际的融资手段。
1、票据贴现融资。即票据持有人将商业票据转让给银行，取得扣除贴现利息后的资金。在我国，商业票据主要是指银行承兑汇票和商业承兑汇票。这种融资方式的优势在于银行不按照企业的资产规模来放款，而是依据市场情况(销售合同)来贷款。
2、发展融资租赁。所谓融资租赁是指企业需要添置某些技术设备而又缺乏资金时，由出租人代其购进或租进所需设备，然后再将它租给承租人在一定期限内使用的一种租赁方式。作为中小企业的融资渠道之一，企业通过融资租赁的方式获得运营条件所付出的成本会远远高于银行直接贷款的方式。
3、吸收创业投资。发达国家的实践证明，创业投资是中小企业，特别是高成长型企业发展的重要直接投资方式。创业投资切合中小企业的管理参与与分阶段投资的特点，不仅是最适合成长型中小企业的融资方式，同时也给予了中小企业在管理和技术上的支撑，这是传统融资方式所无法比拟的。
4、保险公司融资。中小企业融资，银行选择担保方时，一般优先选择有实力的大企业做担保单位，但随着大企业对风险控制要求越来越高，以及担保市场的逐步成型，大企业为中小企业作贷款担保的情况会越来越少。由于担保企业赔偿金额有限，且自身也存在着道德风险，在很大程度上影响了银行的安全，而保险公司的这一业务使得银行多了一个控制风险的途径，转移了银行的部分风险，增强了银行向中小企业放贷的信心。
（六）中小企业应完善内部管理体系，创新管理方法，为多渠道融资奠定基础
中小企业在积极应对外部环境的同时，还应注重内部的管理，切实完善内部管理体系，提高自身应对复杂的市场变化和由此带来的不可预见的风险，从而为融资奠定坚实的基础。
1、建立科学的经营机制。中小企业缺乏大型企业的科学系统的决策机制，因此，应结合自身发展的经营决策机制，提高经营决策的透明度与科学性，充分实现信息公开，解决银企关系中信息不对称的问题。努力克服自身的缺陷，想尽各种办法来提高自身的经营管理水平，规范经营并按现代企业制度要求，挖掘内部潜力，按市场规律发展经济，提高产品档次和科级含量，逐步增强对信贷资金的吸引力。
2、完善建立健全企业财务制度。基于当前中小企业以银行贷款为融资主渠道的现实，而银行在发放贷款可行性分析时重要的一环就是财务分析，所以中小企业应尽快建立完善的财务制度，编制各种有利于银行等金融机构了解该企业经营状况，以便于对 本企业经营状况及潜力进行分析的完善的报表，这有利于降低银企信息的不对称性，更有利于社会中介机构对本企业的经营状况、资信状况的了解，便于对企业进行信用评级，降低银行获取信息的成本，从而为获取银行贷款赢得有利时机。
3、进一步提高企业自身信用等级，增强企业自我发展能力和信用观念。首先，自我发展能力和信用观念是改善中小企业的融资环境，最终解决融资难问题的根本出路。特别要认识到诚实守信是增加贷款、融洽银企关系最好的办法，坚持诚实守信，提高资信度，依靠良好的信用、真实的信息赢得银行的信用和支持。其次，建立中小企业贷款信用担保体系，以弥补企业银行信用资源不足的问题。积极完善企业社会化信用体系，建立信用制度、发挥信用中介主体作用和营造社会化信用法制环境等方面进行积极的探索。
4、做好专业财务管理人才的吸纳和培养。中小型企业或者私营企业的资产达到一定规模后，企业生产和经营各个环节都是面向市场的，财务工作也处处体现了市场对企业资金的筹集和运用的深远影响。企业正是通过财务管理的统筹安排和统一协调将内部形式上相互隔离但内容上紧密相关的各项决策过程结合起来，以面对变幻莫测的市场环境。在这种巨大的外在压力作用下，中小企业的高层管理者应当高度重视财务专业人才的作用，安排专职财务管理人员，有能力的企业应专设财务管理机构并赋予应有的权力和手段，实现合理筹集资金有效运用资金，加强有效的财务分析与监督。
5、建立长远的发展目标及发展方向。大多数中小企业由于底子薄、财力小、抗风险能力低，因此企业应该居安思危，立足现实，依托企业的财务管理人员及相对灵活的管理机制，求创新、求发展。积极引导中小企业加入到企业债券的发行行列中来。目前无论从市场成熟角度还是中小企业面临的融资环境来看，中小企业发行债券虽然较为困难，但不是没有可能，已经可以起步，发行短期融资债券不仅有利于优化财务结构，增加融资渠道，降低融资成本，而且对于提高中小企业的社会信誉和知名度也具有十分重要的意义。结合我国当前的融资现状，中小企业可试行集合发债券的模式，这将从更大范围上解决中小企业融资难的问题，不仅能解决好融资中风险与收益不对称的问题，同时也为中小企业融资开辟了新途径、新模式。
总之，中小企业融资难的问题不是一朝一夕能够解决的，这里面有企业自身的问题，也有政府和社会方面的问题。首先，企业应努力提高自身发展能力，可实行横向或纵向联合，增加融资信用，降低融资风险。其次，商业银行应针对中小企业的特点建立新的信誉评价标准，帮助有市场、有前途的企业快速成长。第三，国家宏观调控方面，政府要注意对有发展潜力的企业提供担保，进一步完善中小企业信用服务体系建设，积极引导有实力的企业加入到企业债券的发行行列中来。同时，政府应该在财政中增加对信用担保体系的投入，采用“政策性基金、市场化运作、法人化管理”的模式，政府对担保机构和担保业务进行宏观指导和管理，避免过多行政干预。
参考文献：
[1]张彤璞、王铁山：《中小企业公司治理与融资问题研究》，陕西科技大学出版社，2006年第二期。
[2]刘向丽：《中小企业融资问题研究及对策》，沿海企业与科技，2005年第11期。
[3]王悦：《浅谈中小企业的融资问题》，集团研究院，2005年第9期。
[4]王永刚：《中小企业财务管理对策》，会计之友，2006年第4期。
[5]方胜利、狄娜：《中小企业信用担保》，上海财经大学出版社。
[6]肖霞：《求解我国中小企业融资难的整合创新》，企业经济，2003年第3期。
[7]杨令芝、周艳：《中小企业融资现状、问题与创新》，特区经济，2007年第4期。
[8]熊云生、程国萍：《我国中小企业融资难得成因和对策》，财贸研究，2006年第19期。
[9]周峰：《中小企业融资难的成因分析》，南方金融，2007年第4期。
[10]赵守国：《现代公司的融资》西北大学。
[11]王丽娅：《企业融资理论与实务》，中国经济出版社。