全球股票市场联动性研究--基于复杂网络分析方法

来源 :中国数量经济学会2017年年会 | 被引量 : 0次 | 上传用户:kaji2009
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文章利用2004~2015年全球40个主要国家股市数据,基于Granger-Geweke因果关系构建全球股市联动网络,分析了全球股票市场联动规律、我国股市国际联动性和金融危机对我国股市的冲击.研究发现,全球股票市场一体化进程十分缓慢,而危机时期各国股市联动显著增强,具体表现为全球股市联动网络结构的剧烈变化;次贷危机对全球股市的影响远高于欧债危机,对我国股市的影响却弱于欧债危机;目前,我国股市的国际影响力仍然较低,但外部冲击的影响逐渐增强;次贷危机和欧债危机期间,我国股市并没有受到美国和希腊的直接传染.
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