中小企业已成为国民经济的重要组成部分,在增进市场效率、提升经济增长、推动技术创新、创造就业机会和促进国际贸易等方面发挥着不可替代的作用,其生存和发展受到政府和社会各界的广泛关注。目前,资金紧缺成为制约我国中小企业发展的关键问题。与中小企业的蓬勃发展形成鲜明对比的是:中小企业融资渠道狭窄,且主要借助于外部融资中的银行间接融资。由于自身资产少、财务信息不透明、抵押担保能力弱等原因,中小企业银行信贷融资渠道并不通畅,往往受到信贷约束。本研究基于内部视角,旨在研究造成中小企业信贷约束的因素,并探索出这些因素对信贷约束的影响路径和影响程度,然后根据研究结论找出缓解中小企业信贷约束的对策,使得中小企业信贷融资困境得到改善,提高中小企业融资能力,促进中小企业发展。本研究以杭州市中小企业为例,经过分析和讨论,得出以下结论:(1)信贷约束的影响因素有:企业规模、经营者资质、企业成长性、财务状况、经营风险和抵押担保能力;(2)影响路径:抵押担保能力直接影响信贷约束,另外五个因素除直接影响信贷约束外,还通过提高或降低企业的抵押担保能力作用于信贷约束;(3)影响程度:对中小企业信贷约束影响最大的是财务状况,其次是企业规模和经营者资质,再次是抵押担保能力,影响最小的是企业的成长性和经营风险。了解中小企业信贷约束的成因对解决中小企业贷款难的问题有着重要意义。根据研究结论,本研究从提高中小企业自身水平和优化外部环境两个方面提出了缓解中小企业信贷约束的对策和建议。