2008年次级抵押贷款在美国引起了一场席卷全球的金融危机,其不仅对美国的经济发展及金融体系的稳定造成了极大破坏,也对全球经济的发展带来了沉重的打击。这使人们开始认识到金融机构的中蕴含的风险不仅会对金融体系造成破坏,也会对整个实体经济造成重大打击。由此,越来越多的学者开始将金融机构的系统性风险研究作为重要的研究课题。作为世界第二大经济体,我国的金融市场长期以来都是以商业银行为主导的金融体系,2020年国家金融研究院发表的《2019年中国系统性金融风险报告》中指出,银行业金融机构系统性风险指标近年来上升趋势最为明显,多项微观指标在2019年达到历史峰值,对银行系统性风险的研究迫在眉睫。在我国的银行业中,上市商业银行占据了绝大部分的体量,城市商业银行相比与国有商业银行和股份制商业银行虽然数量较少,规模也较小,但与当地政府及当地实体经济的发展联系往往更为紧密。并且从《2019年中国系统性金融风险报告》来看,城市商业银行的系统性风险指标已经逐步向系统重要性银行逼近,因此本文选取NJ银行作为研究的主要对象,使用SRISK方法对其2008年至2020年二季度的系统性风险水平进行测度,并对规模、关联度、复杂性、可替代性等相关的影响因素进行回归分析,同时为了便于比较,本文还对另外15家上市商业银行的系统性风险水平也进行了测度研究并得到了如下几点结论:第一,作为本文的主要研究对象,NJ银行的系统性风险在2008年以来正在逐步攀升,且在今年上半年到达了一个新的峰值,虽然仍低于几个上市的城市商业银行的平均值,但正在逐渐向平均值靠近,该现象值得NJ银行及相应的监管部门关注。同时,从整体上看,NJ银行的系统性风险水平与我国银行业总体的系统性风险水平走势较为一致,而分类别来看,我国国有商业银行的系统性风险水平最高,股份制商业银行的系统性风险水平其次,城市商业银行系统性风险水平最低,但城市商业银行的系统性风险水平正在逐步向股份制商业银行靠近,即城市商业银行的系统性风险需要得到同样的重视。第二,NJ银行系统性风险的影响因素中,资产规模、存款占比、杠杆率、关联度等变量对NJ银行系统风险水平的影响显著为正,非利息收入占比、业务复杂度、资本充足率、净资产收益率等变量对NJ银行系统性风险水平的影响显著为负。由此,NJ银行应在扩大融资来源、提高资本充足率、促进多业务发展等的基础上,合理扩张其规模,以促进其对区域经济及金融体系的稳定发展做出重要的正向贡献。