2010年随着中国成为世界第二大经济体和全球第一大出口国,2011年中国人民银行公布了新年1号文件《境外直接投资人民币结算试点管理办法》:允许国内多个城市的企业可以开展跨境贸易的人民币计价和结算,企业可以凭境外直接投资主管部门的核准证书或文件直接到银行办理境外直接投资人民币资金汇出、人民币前期费用汇出和境外投资企业增资、减资、转股、清算等人民币资金汇出入手续。人民币作为国际结算货币,在全球贸易中越来越扮演重要的作用,国内各种规模的企业也必然不断地迈向国际化。作为经济主体的企业,尤其是中小型企业,将面临来自国内、国际市场的各种风险的更大的挑战。如人民币与外币的汇兑风险,资本市场的利率风险等。如何能运用好人民币,并规避相关风险是企业经营管理者必须要解决的课题之一。尽管国内不少公司已经采用了有关金融衍生产品来规避市场资本波动所带来的经营风险,但在使用金融衍生品的过程中普遍存在:对各类金融衍生产品的知识和认识匮乏;多是大型企业采用;多是被动的接受有关中介银行的推荐等。企业层面上,也主要通过银行以间接方式实现境外人民币衍生产品市场交易,或采用通过境外的“空壳”公司及关联企业进行相关的套期保值操作,其交易成本、交易技术、风险控制等多方面存在高代价和高风险的现象。另外,市场上也缺乏相关的专门书籍供企业管理者查阅和提供相关指导。本论文希望通过对资本市场上的人民币有关衍生产品的调查、整理与归类,试图从企业经营者的角度来分析人民币衍生产品的具体应用和如何风险策略操作,并期待读者阅读后能获得人民币有关衍生产品的基本知识、感受具体的操作方法和正确风险规避理念;能及时对金融风险识别、风险管理原则、风险承受能力进行自我检查和校正,形成成熟的投资理念,从而提高企业经营者的素质和管理水平,成为一个合格和理智的企业资本运作管理及投资者。