科创板注册制背景下我国证券律师制度研究

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中介机构是我国资本市场的重要参与主体,在金融市场活动中充当着审核发行人所披露信息的角色,从资本市场改革成功与否的高度来看,中介机构在注册制改革之下的权利更大,责任加重,所以要求中介机构扮演好看门人的角色,负担起相应的责任,由协助发行人应对审核工作转化成为对上市公司是否能够发行进行判断的角色,这也意味着其“看门人”作用的发挥将得到进一步重视与强化。随着商业的发展,律师不仅仅只是传统的“辩护士”,在证券业务中同样发挥着重要的作用。但是由于目前我国的股票发行制度是以核准制为主,且其规定存在不足和缺陷,没能在实践中产生良好的规制作用,导致了证券律师角色的异化,与证券市场“看门人”作用的发挥相去甚远。在科创板注册制改革推进过程中,上交所相关规则对中介机构的核查要求进行了细化,但是相关规定仍未从根本上解决证券律师行业业已存在的制度漏洞,尽管有一些论著在论及改革措施时强调了对证券律师职责的转变,但是将科创板注册制改革与证券律师法律定位两者结合,进行系统、全面论述的成果却并不多。诚然,在资本市场改革过程中探求证券律师本身的运行规律和责任承担逻辑固然重要,但忽视证券市场整体的制度环境与发展路径来空谈其法律定位问题略显苍白。因此如何准确定位证券律师的角色,保证其切实发挥市场“看门人”功能,需要就现行制度中关于证券律师的规定进行梳理并完善。本文以目前我国证券律师法律规制存在的问题为切入点,从系统地阐述与总结科创板注册制改革对我国证券律师制度带来的冲击出发,始终围绕科创板注册制改革的时代背景,对证券律师制度的完善提出对策。在证券律师地位愈发凸显的语境下,我国目前在证券律师制度中存在的问题,科创板注册制改革的相关内容对证券律师的哪些实践困境已经予以解决,未竟的改革任务是否被提及或有初步设想,例如行业内部的制度缺失、声誉约束机制的失灵、履职标准的模糊不清、行业自律的定位不明等等。并对上述问题进行原因层面的剖析,试图以所存在问题为导向找到解决方法。在此基础之上,对科创板注册制改革的相关内容进行梳理,并突出体现相关规定中与证券律师制度相关的、或对现有证券律师制度带来重大影响的部分进行分析,提出对我国证券律师发挥“看门人”作用带来的巨大考验。在资本市场改革进入深水区的当下,完善证券律师的法律规制不仅是当下市场环境的现实要求,更符合广大市场投资者的的迫切需求,因此本文最后提出证券律师如何适应科创板注册制改革,以期实现真正意义上的证券市场“看门人”角色,促进证券市场的健康有序发展。科创板注册制改革是一个系统性工程,证券律师作为法律的实践者,守护着证券市场中投资者利益,在证券发行与上市的法治化、市场化变革中起着极为关键的作用。要想推进注册制改革顺利实施,必须解决证券律师的法律规制现存问题,建立与注册制改革相适应的规制手段,完善相关的配套机制,以保证律师切实充当好证券市场的“看门人”,为公平公开公正的资本市场环境建设作出贡献。
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