互联网金融是互联网企业运用互联网技术和信息技术,实现资金融通、支付、投资和信息中介服务的新型金融业务模式。商业银行中间业务是指不构成银行表内资产与负债,商业银行以代理人的身份为客户办理的各种业务。中间业务是商业银行长远发展的利润增长点,也是互联网金融与商业银行竞争的焦点,因此对互联网金融驱动商业银行中间业务发展进行研究。首先对互联网金融业务和商业银行中间业务进行分类及发展分析,理出其中与商业银行相关的互联网金融业务主要为第三方支付、互联网货币基金和P2P网贷。从互联网金融三种业务的角度入手,分析互联网金融驱动商业银行中间业务发展的机理:第三方支付一方面弱化银行支付中介功能,分成支付手续费并使手续费率下降,挤压中间业务,另一方面降低客户成本,分流银行支付类中间业务客户;互联网货币基金一方面部分替代银行金融服务功能,分成理财手续费,挤压中间业务,另一方面降低客户成本,分流银行理财类中间业务客户;P2P网贷一方面绕开银行直接融通借贷双方,使银行一定程度上脱媒,失去开展中间业务的资金基础,另一方面降低客户成本,分流银行代理理财类中间业务客户。三种业务发展均可能导致银行中间业务收入下降,在业务竞争驱动下银行中间业务发展。实证研究互联网金融驱动商业银行中间业务的发展,将第三方支付、互联网货币基金和P2P网贷作为核心解释变量,剔除数据不可得的银行,以16家商业银行2013年第三季度-2016年第三季度的季度数据为样本,建立面板数据模型进行回归分析,研究发现:第三方支付和互联网货币基金对中间业务存在显著负向影响,P2P网贷对中间业务的负向影响不显著。说明第三方支付和互联网货币基金的发展挤压中间业务和分流客户的作用较大,而P2P网贷发展对中间业务替代作用有限,可能与P2P网贷发展不规范和存管资金流回银行等原因有关。商业银行在互联网金融业务竞争驱动下利用自身优势发展创新支付和理财类等中间业务以及拓展其他创新型中间业务以应对其面临的冲击。