本文通过对近年来银信合作新规出台背景的分析，回顾了中国银监会密集出台对银信合作的一系列监管政策，揭示了银信合作中存在的不容忽视的风险、弊端，阐明监管部门之所以频出银信合作新规的缘由。依据用益信托网2009年至2011年的银信合作数据及万德系统2009年至2012年银行理财产品发行数据，深入分析了监管政策出台后对银行理财的影响，切断了信贷腾挪的主要渠道，但也导致了银行理财产品收益率的下降，面对基金公司、证券公司推出的类银行理财短期固定收益产品，银行理财也面临客户流失的局面。本文提出银信新规出台为商业银行打破传统的依托信托公司的银信运作模式，向真正意义上的资产管理、财富管理运作模式转变提供了契机，探讨银行理财发展需扩大投资范围，增加投资标的，如银行理财另类投资挂钩标的有房地产、国画、油画、普洱茶、白酒和翡翠等，以及投资于“二氧化碳排放权”和“全球水资源指数”等标的理财产品。分析了商业银行理财需拓宽合作渠道，加强与证券公司、基金公司及保险公司等多家机构的合作，在原有合作模式的基础上，也鼓励与多机构联合进行产品创新，同时需加强银行自身的风险能力，避免出现银信合作的风险和弊端，是商业银行在激烈竞争中持续健康发展的重要途径。