国际金融危机给全世界带来很大的影响,各个国家开始重视并实施宏观审慎政策。该项政策实行的目的是为了降低整个金融的系统性风险,减少风险的传染,维护金融稳定以及促进经济稳定发展。在金融市场中,一些系统重要性银行所产生的影响较深,具有“大而不能倒”的特点,这些银行应当在防范和治理系统性风险上积极采取相关措施。因此本文就宏观审慎政策对银行业系统性风险的影响作出研究,为该方向的发展提供有意义的探索。本文从国际金融危机对全球经济体的经验教训出发,对国内外相关文献进行梳理,介绍了宏观审慎政策的内容以及在我国的发展历程。针对本文研究的对象是银行业系统性风险,本文通过GARCH模型对银行业系统性风险进行度量,并研究了宏观审慎政策对银行业系统性风险的作用机制。最后根据量化后的银行系统性风险值、以及相关的理论分析,本文结合我国2007年-2018年间14家上市银行构成的面板数据,选定法定存款准备金以及LTV比率上限作为宏观审慎政策工具的变量,通过实证研究分析宏观审慎政策工具对银行业系统性风险的影响。实证方面主要分为两个部分:在总体效果分析方面,本文采用动态面板模型GMM估计方法检验宏观审慎政策工具的有效性,结果表明,两个核心解释变量均对系统性风险变量发挥显著性作用,也即印证了宏观审慎政策工具的有效性。在频域分析方面,本文进一步采用了PVAR模型,得到脉冲分析图。研究结果显示,与其他频域相比,两种主要政策对低频波动的调控效果较为理想,而在高频成分的政策效果相对较差。