近几年来我国粮食生产呈现良好的发展势头,但是从长期来看,粮食供求仍处于紧平衡状态。随着我国逐渐融入世界市场经济体系,国际粮价大幅波动,粮食市场也同时面临着前所未有的机遇和挑战。鉴于粮食在国民经济运行中的基础作用,以及期货市场具有的价格发现作用有助于减缓现货市场价格的波动、调节市场供求等因素,本文选取了大豆、小麦、玉米三种粮食作物,对其期货价格与现货价格之间的相关关系、价格引导关系以及期货市场价格发现功能的发挥程度,即市场的有效性进行实证分析。期货的价格和现货的价格是一个完整价格的两个侧面,在本质上是一个事物,完整的价格体系包括各种各样的实际运动着的价格,自2001年期货市场在经历了治理整顿进入规范发展阶段之后,期货价格与现货价格之间的关系一直是监管当局和投资者所关注的热点。期货市场在市场经济中的作用和地位,已经被政府、企业、学术界、个人所认同。借助于ADF平稳性检验、协整检验、Granger因果检验、误差修正模型、GS模型等统计分析方法和计量经济模型,围绕我国粮食期货市场和现货市场价格之间的引导关系这一主线,对收集到的样本数据进行实证分析。得出的主要结论有：(1)ADF平稳性检验表明：三种粮食作物的期货价格与现货价格时间序列都是非平稳过程,一阶差分后的序列具有平稳性,即大豆、小麦和玉米的期货价格与现货价格都是一阶单整过程；三种不同的协整检验方法均表明三种粮食作物的期货价格与现货价格之间存在协整关系,即存在一种长期均衡关系。(2)Granger因果检验模型得出大豆和玉米期货市场、现货市场价格存在格兰杰双向引导关系,只有小麦期货合约仅存在从期货价格到现货价格的单向格兰杰因果关系。(3)误差修正项模型表明：粮食期货价格的误差修正项系数均为负值,即对期货价格有反向的修正作用；而现货价格的误差修正项系数均为正值,即对现货价格有正向的调整作用；两者的误差修正项系数虽然在统计意义上是显著的,但是数值非常小,也就是说当现货价格偏离均衡水平时,重新调整恢复到均衡状态的速度非常缓慢。(4)GS模型表明大豆和玉米的βS/(βS+βF)数值均大于0.5,即期货市场在价格发现功能中发挥主导作用,并且在5%的显著性水平下,大豆的现货市场不具有价格发现功能；小麦的βS/(βS+βF)数值小于0.5,即小麦的现货市场主导发挥着价格发现功能。本文可能的创新之处主要有：(1)在对粮食期货价格与现货价格的协整性检验时,采用了Johansen协整检验、恩格尔-格兰杰两步法和基于期货价格是现货价格无偏性的假设三种检验方法,避免了采用单一协整检验方法得出的结论的不可靠性；(2)在前人研究文献的基础上,收集最新的数据作为分析研究对象,借助于统计分析方法和经济计量模型,丰富了粮食市场问题的理论研究框架；随着期货市场的发展和市场化改革的深化,全面检验了我国粮食期货市场与现货市场价格之间的引导关系；(3)样本数据采用的是期货的日结算价,现货价格是来自农业部的全国平均价,具有非常好的代表意义。本文的不足之处主要有：(1)在对三种粮食的期货价格与现货价格之间的引导关系用不同的计量模型分析时,出现了有同前人研究结论不一致的地方,如小麦期、现货价格之间存在长期均衡关系,对于出现不一致现象的原因没有给出解释；(2)在小麦期货价格与现货价格序列走势图中出现的基差越来越大这一现象,没有相关的背景资料来解释其原因。