许多实证研究证实，“周内效应”(day-of-the week effect)是国外许多发达国家证券市场与某些新兴的股票市场普遍存在的一种现象，但所使用的分析方法各异，难以使人将结论进行横向比较，更为可能的是，有些方法模型本身可能对证券数据是不合适的，建立合理的统计检验“周内效应”方法是本文仔细研究的问题。本文主要作了如下工作： (1)我们在分析现有文献中用以检验“周内效应”方法不足之处的基础上，建立了比较合理的检验理论模型。并结合中国沪、深股市实际数据实证分析了我国股市的“周内效应”问题。得出结论中国股市在所划分的阶段内，存在不同表现形式的“周内效应”。 (2)在对“周内效应”的检验方法进行分析时，考虑到实际证券数据由于具有异方差性，使得利用OLS进行回归将导致回归效果和检验的势降低，我们对于具有一阶自回归误差的线性回归模型，仔细讨论了该模型的识别、估计和对相应参数假设检验的方法。 (3)在得到“周内效应”的检验结果后，我们尝试将它用于指导投资者的投资决策行为。结合投资者常用的指标移动平均线，建立了三个策略模型，计算机模拟结果显示建立的三个策略模型都能对投资者进行投资决策提高较大的帮助，在这其中第三个策略行动的行动是最优的。 (4)在结合移动平均线考虑“周内效应”检验结果对实际投资者提供指导时，研究了移动平均线这一技术指标及其在股市中的应用问题，并结合实际提出了新的移动平均线投资决策改进模型，经过计算机模拟，结果表明，利用该模型可以有效的降低风险，增加收益。 与此同时，我们解决了Cox-Stuart趋势检验方法的实际应用问题，为它的更有效而广泛的使用提供了特别的指导。