衍生品定价相关论文
copula模型因为能全面和灵活地刻画变量之间复杂的相依结构,因此被广泛应用于金融领域.金融市场的动态发展导致金融变量之间的相关......
期刊
近日，欧洲央行称将在2020年之前开发一种新的隔夜参考利率，并可能成为新的指标利率。欧元银行间拆放款利率（Euribor）和欧元无担保之加......
文章认为资产价格的连续性与资产价格变化的高阶连续性不能相提并论。在研究几何分数布朗运动、多因子模型等衍生品定价理论的基础......
一、对衍生品价格波动刻画的研究综述1.分数Brown运动的研究综述。法国数学家Louis Bachelier在其博士论文—投机理论（Théorie......
通过对试点期间8只CRMW产品的市场介绍和定价分析，运用约化模型，给出CRMW的定价公式；影响定价的关键因素主要包括标的债务信用曲线适......
预言房地产资产泡沫即将破裂的人在判断上一错再错，这些人中，不乏饱学严谨有见地之士，并且经济数据和经验事实完全支持他们。“房价测......
二元树形法是期权定价基本数值方法之一. 从期权的内在收益函数（payoff）会降低二元树的计算精度出发,研讨二元树形法定价期权的几种......
文章认为资产价格的连续性与资产价格变化的高阶连续性不能相提并论。在研究几何分数布朗运动、多因子模型等衍生品定价理论的基础......
根据主要国家和地区基准利率改革小组的反馈,金融稳定委员会(FSB)梳理了基准利率改革进展和市场应用方面的主要考虑。FSB认为隔夜......
根据主要国家和地区基准利率改革小组的反馈,金融稳定委员会(FSB)梳理了基准利率改革进展和市场应用方面的主要考虑。FSB认为隔夜......
进入21世纪以来，迅速发展的信用衍生品成为国际金融市场上最富创新意义的衍生品。风险缓释工具（Credit Risk Mitigation,CRM）试点业务......
利率是最重要的经济变量之一,它影响资金的供需关系,各类风险资产、衍生品的定价,同时也影响包括汇率在内的宏观经济指标。我国的......
本文以深南电与高盛签订的展期期权为例,实证分析了复杂衍生品合约定价是否公平。首先比较了几何布朗运动和OU过程的似然函数值,结......
作为对传统期权定价模型的改良,本文将不同的波动率模型导入Black Schole(1973)模型以及Hull & White(1987)模型,研究了在低波动率......
随着金融衍生品的日益复杂化,衍生品定价过程中的模型风险越来越受到学术界与业界的重视。论文首先对模型风险的定义与度量的相关......
对金融市场波动(Volatility)的描述是现代金融理论的核心内容之一,有关波动率大小的测度(Measurement)及其动力学机制(Dynamics)的......
衍生品定价问题一直都是资本市场的核心问题,而布莱克-斯科尔斯公式更是现代金融理论的三大支柱之一,也是衍生品定价的有力的工具......
本文通过分析买断式回购的现金流特征,运用无套利定价方法给出了买断式回购的定价方程,并研究了外在市场参数保证金率和内在资产特......
伴随着农村经济日益繁荣,城乡一体化进程速度加快,农村生产结构不断优化,农民为了生产对资金有了很大需求.农户是农村金融机构的主......
中国1998年停止住房实物分配，市场化成为绝对主导，房价不断升高，居民购房日益困难。1998年到2010年间，商品住宅的价格平均年增长8.3%。......
论文对黄金价格及黄金衍生品定价进行了研究,内容主要囊括:黄金价格的收益特征以及波动性特征、黄金价格影响因素研究、黄金衍生品......
近年来,我国采用多种手段促进房地产业良性发展,但总体看房地产业发展仍存在很多问题,如何通过市场经济手段实现房地产业的良性发......
金融衍生品的定价一直以来都是金融应用领域上的一个难题。在使用复杂的资产模型或对奇异期权进行定价时,往往难以得出解析解。蒙......
文章认为不仅资产价格的随机游走不能精确预知,而且资产价格随机游走的趋势也同样不能精确预知。这样,资产价格随机游走的趋势就同......
基于即期利率随机过程,利用非参数核估计法,建立非参数利率期限结构动态模型.以国债回购利率数据为样本,对模型进行了实证研究,并......
