动量交易策略相关论文
经过多年的发展,订单执行的理论研究和实践已经取得了相当丰富的成果,但是一般的市场冲击模型不考虑执行风险,给出的最优策略事实......
动量交易策略,即预先对股票收益和交易量设定过滤准则,当股票收益或股票收益和交易量同时满足过滤准则就买入或卖出股票的投资策略......
封闭式基金以低于其每股资产净值的价格在市场上交易，就是所谓的“封闭式基金之谜”。伴随着我国基金市场的建立与发展，封闭式基金折......
经典金融学是以有效市场理论为其基础的。有效市场假说(EMH，EfficiencyMarketHypothesis)，将“有效的资本市场”定义为“证券价格无......
为什么资金仍在不断涌入美国短期国债市场?这是一个有趣的问题,因为本月初美国信用评级被调低,而3个月期美国国债的收益率目前仅为......
投资者在长期投资过程中，形成一定的心理决策特征，以这种心理决策的特征为基础的行为金融学投资策略逐步兴起。本文具体介绍各种投资......
现代金融理论对证券市场出现的许多与有效市场理论相悖的市场异象难以作出合理的解释，而利用基于部分理性的行为金融学则通过心理学......
随着在国内证券市场上的投资额度的放宽和投资力度的扩大,QFII在国内证券市场上的影响也越来越大。一直在国内处于领头羊地位的机......
以过度反应和反应不足为理论依据,"反转交易策略"和"动量交易策略"已经成为国际金融市场中的重要交易策略,并为证券价格的可预测性......
近年来,行为金融逐渐成为了金融研究的热门领域,而行为金融中的一个研究热点就是——反应不足与反应过度,由于投资者反应存在如上......
自发现动量效应的存在后，这一效应不仅在学术领域引起了争论，在实践操作中也产生了各种不同指标的动量交易策略。在技术分析中价值线......
20世纪70年代末以来,经济学、金融学与心理学、管理学的研究出现了相互融合的趋势,行为金融学的兴起就是这种趋势的表现。作为新兴......
基于过去52周最高价格的动量策略是一类新型动量策略。通过中国A股市场的实证研究发现:基于过去52周最高价格接近程度构造的动量交......
基于投资者有限理性和有限的信息加工利用能力的假设,行为金融学提出动量交易策略,文章运用事件分析方法,采用动量交易策略投资于......
动量交易策略指的是事先针对股票收益及交易量设定过滤规则,一旦股票收益或者股票收益和交易量同时满足过滤规则就买入或卖出股票......
<正> 现代金融理论是建立在资本资产定价模型(CAPM)和有效市场假说(EMH)两大基石上的。这些经典理论承袭经济学的分析方法与技术,......
众多实证研究发现，通过持有赢者组合多头和输者组合空头的动量套利策略可以获取显著的超额收益。考虑到我国A股市场卖空约束，选取沪......
