M-V模型相关论文
在假定市场系数为随机过程并且股票价格服从跳跃扩散过程的市场条件下应用鞅方法讨论一个M-V模型的最优投资组合选择问题.通过引进......
证券组合选择问题是金融领域中非常重要而复杂的问题之一,为了给投资者制定投资决策提供了一个比较可靠的参考依据,该文将结合当前......
本文通过马科维茨均值-方差(M-V)模型的评述,介绍了这种研究我国期货市场效率的方法。该模型有别于现时研究期货市场效率的主流方......
现代资本市场的迅猛发展所带来的各种不确定性和风险越来越复杂,中国养老基金在保证安全性第一的前提下,积极通过国内甚至国外资本......
分析了投资组合均值方差模型的最优解有时会出现负分量(卖空)的情形,给出了M-V模型的最优解出现负分量的一个充分条件;进一步分析了......
利用平均场近似的方法证明了一维紧邻M-V模型的相变域为δ∈(1/1+e^-2,1);二维情形的相变域是δ∈(1/1+e^-4/3,1);三维情形的相变域是δ∈(1/1+e^16/15,1)等等。并由此提出猜测:当维......
考虑有随机现金流追加情形下随机时域的均值-方差投资选择问题。首先,建立一个均值-方差模型,用一个随机过程来表示随机现金流;然......
本文对西方期货介理论中常用的线性M-V套期保值模型进行了简要评述,并在此基础上提出了一个非线性M-V最优套保决策模型,得到了一些有别于线......
本文给出Markowitz的M-V证券组合模型的一个修正模型,并就证券市场存在和不存在无风险收益证券两种情形给出模型的解析解,分析了解......
在假定市场系数为随机过程并且股票价格服从跳跃扩散过程的市场条件下应用鞅方法讨论一个M-V模型的最优投资组合选择问题.通过引进......
大量的投资组合研究文献都是考察Markowitz的均值-方差模型对基金或机构投资者的借鉴作用,而对于中小股民来讲,由于其选股能力和选......
本文利用耦合的技巧,建立了接触过程与M-V模型的联系。由此将d维M-V模型的遍历域,由δ∈(d/(2d+1),(2d+1)/(4d))扩展到δ∈((2d-1)......
随着社会经济的发展和人民可支配收入的增加,越来越多的投资者积极投身于金融市场进行理财和投资。1952年,美国经济学家Markowitz......
近几年来,我国外汇储备规模持续高速增长,截止2007年6月底,我国官方外汇储备余额已达13326.25亿美元,同比增长41.6%,规模继续居世......
金融危机爆发之后,世界货币的汇率产生剧烈的波动,货币错配将导致我国外汇储备陷入巨大的汇率风险。中国外汇储备总量全球排名第一,对......
随着我国老龄化时代的到来,养老金支付的财政压力日趋增强。虽然我国巨额的养老转制隐性债务终将在未来几十年内逐渐消化掉,但养老......
以Markowitz的经典均值-方差模型为基础,现代投资组合理论在20世纪的研究基本把投资期限当成不变的,即不会提前更改预设好的资金退......
本文克服了保险资金在投资时间上的时滞限制以及保费以常数速率到达的不足,考虑保费和索赔同时都是随机到达的情况下受破产控制的......
ue*M#’#dkB4##8#”专利申请号:00109“7公开号:1278062申请日:00.06.23公开日:00.12.27申请人地址:(100084川C京市海淀区清华园申请人:清......
理性投资者总是希望在最小风险下获得更高的收益水平。金融证券市场的最优化投资理论,就是探讨在复杂多变的金融市场环境下,如何做......
本文研究了一个有固定消费/收入现金流的连续时间的最优投资组合选择问题.把投资者的财富用分离的思想来考虑.将投资者的财富分成......
在均值-方差框架下研究了一个带有固定消费模式的最优投资组合问题.把现 金流分成两部分来考虑:一部分保证消费的正常进行,一......
农产品期货市场具有“超额风险溢价”,隐喻着影响期货价格的信号未能被市场及时发现并充分吸收。中国农产品期货市场运行低效,农产品......
投资组合问题在金融投资决策领域有着广泛的应用,多年来一直是研究的热点。传统的算法对问题的约束条件要求比较严格,且很难处理大......
近年来,随着中国经济的迅速发展,国民收入水平不断提高,越来越多的人开始投资于股票市场。股票指数不断地随着宏观经济形势的变化跌宕......
投资组合优化理论是现代金融投资理论的重要组成部分,它运用凸分析、随机分析、非光滑优化、(非)线性规划等数学工具,并与现代投资组......
投资组合理论的产生使得数理化方法真正进入到投资领域,使得数理金融学作为金融学的一个独立的分支迅速发展起来。但围绕投资组合理......