波动溢出相关论文
由于严重依赖进口,我国大豆上下游产品的期货市场和现货市场容易受到国际市场的冲击。为了保障大豆产业安全,我国分别在2008年、20......
2020年1月新型冠状病毒肺炎疫情爆发，随着防控政策加强与停工停产，全球范围内实体经济受到冲击，中国的经济与金融市场受到巨大影响。......
本文根据2010年7月1日-2019年3月30日的人民币兑美元汇率、上证指数收益率的数据,以2015年的"811"汇改作为分化点,通过BEKK-GARC......
改革开放后,我国经济发展迅猛,市场机制逐步完善。各类市场的发展和完善为投资者提供了更多投资渠道的同时,溢出效应的存在也使得......
大豆是我国粮食的重要组成部分,是关系国计民生的重要产品。目前我国大豆生产供不应求,80%依靠进口。美国一直是中国在大豆贸易方......
在全球经济贸易逐步趋于一体化的大背景下,跨国间的交易越来越频繁,资本市场开放度逐步提升,越来越多的国家陆陆续续将本国的资本......
2015年中国股市崩盘的背景下,中金所自8月26日起至9月2日短短的时间内,将沪深300股指期货的交易保证金连升三次,由10%上调至40%。......
石油是十分重要的一种能源原料,被称作工业的血液,也被人们形象的比喻为黑金。原油与各个期货品种之间都有着重要的联系,同时原油......
中国资本市场在过去的20年间渐进式地对外开放,并取得了显著的效果,对外开放的广度与深度持续提升。然而,推进资本市场国际化也必......
随着人民币加入SDR,人民币国际化进程加快,促使人民币境外金融业务飞速发展。在未来的国际货币体系中,人民币无疑是重要的交易和储......
当前各类经济风险交叉关联,金融系统的风险溢出效应备受关注,为刻画我国金融系统性风险传染的路径特征,本文从波动溢出网络的视角......
为比较股权分置改革前后沪市A、B股票市场之间的信息传递关系和整合性，本文构建了基于时变相关系数的双变量ARMA-EGARCH模型，并利用......
基于广义方差分解的动态波动溢出指数法,测度中国9个房地产金融子行业在2011-2020年的波动溢出风险,并分析部门杠杆、宏观经济政策......
传统的经济增长理论通常主要关注资本和劳动力这两种生产要素,而忽略了能源在经济发展中的重要作用。能源作为现代经济的“血液”,......
外汇市场和股票市场均是重要的金融市场,汇率波动与股市波动具有密切的联系.现有外汇市场对股票市场波动溢出效应的实证研究通常基......
基于2016年5月至2021年6月的中国主要肉类的每周价格数据,构造整个市场内的溢出指数,研究突发事件冲击对肉类价格的时变性影响.结......
汇率的波动直接影响着国际贸易与资本流动。本文理论分析了EPU对中亚五国汇率的波动溢出效应并使用BEKK-MVGARCH和DIAG-MVGARCH模......
文章利用2011年11月至2019年6月的相关数据,运用多种计量方法探讨了信用利差与股市收益、波动之间的关系。月度宏观数据表明,股市......
房地产业是我国经济的支柱产业,股票市场是经济发展的晴雨表,两个市场在经济发展中的相互作用和影响历来受到学界和业界的广泛关注......
在DCC-GARCH、DCC-EGARCH、DCC-TGARCH方法下,采用中、美、日、德、英等国家1993年1月至2013年12月的金融数据,实证得出如下结论:......
本文根据2010年7月1日-2019年3月30日的人民币兑美元汇率、上证指数收益率的数据,以2015年的“811”汇改作为分化点,通过BEKK-GARC......
在防范化解重大金融风险背景下,深入研究金融-实体之间的系统性风险传递,对我国经济发展有着重要的意义。采用EVT-时变t Copula-Co......
在动态Copula函数中加入外生变量,构建了TV-Copula-X模型,在定义“波动率惊喜”的基础上,从均值溢出和波动溢出两个角度研究了金砖......
随着全球化发展,由诸多能源市场间的关联影响与关键因素相互交叉而导致的波动溢出现象日趋明显,并进一步表现为网络扩散现象,即波......
本文基于2015-2017年三次股指期货交易机制重大调整前后两个月的1分钟高频数据,着眼于股指期货对现货市场微观结构的影响,包括三个......
学位
沪深300指数期货的推出在中国金融发展史上具有里程碑意义,标志着中国资本市场进入了多元化投资和风险管理的新时代。但在2015年股......
近年来,金融市场波动相关性已成为衡量金融风险的一种方法,为风险管理提供了重要依据。为了研究我国金融市场波动溢出的整体水平,......
目前世界经济正处于改革调整时期,面临的不确定性因素增多,政策调整也愈加频繁,由此引发的经济政策不确定性备受政府和学者们关注......
股指期货是金融发展史上的伟大创新,是人们在经历了各种金融风险后而创造出来规避风险的一种金融工具,截止到现在,全球最早诞生的......
随着改革的深入,我国农产品期货市场已经进入了快速发展的新阶段,其独特的价格发现、风险规避功能在农业体系中发挥了不可替代的作......
中国资本市场在过去的20年间渐进式地对外开放,并取得了显著的效果,对外开放的广度与深度持续提升。然而,推进资本市场国际化也必......
作为市场经济的重要组成部分,我国股市不断创新稳定发展,自我调节能力大大提高,但仍会受到2008年经济危机等类似事件的冲击而产生......
原油市场对金融市场都有重大影响,尤其是金融危机之后,原油市场与股票市场相关性日益增加,因此研究原油市场和股票市场之间的波动......
文章利用2019年12月23日至2020年8月3日LME铜期货收盘价格以及中国军工指数收盘价格的5min高频数据,采用极大重叠离散小波变换的方......
文章利用2019年12月23日至2020年8月3日LME铜期货收盘价格以及中国军工指数收盘价格的5min高频数据,采用极大重叠离散小波变换的方......
与国际钢材交易市场体系不同(其仅有期货和现货两类市场)，中国钢材交易市场体系增加了电子交易市场这一新型主体。电子交易市场......
在我国进行央行数字货币试点的特殊背景下,监测私人部门数字货币产生的影响对于引导主权数字货币功能建设和防范化解风险均具有重......
在中国利率市场化改革不断深入的背景下,国债期现货市场与利率互换市场的发展与稳定对深化利率市场化改革和维护利率市场稳定均至......
本文选取2010年5月-2019年6月的五分钟高频收盘数据,分阶段地考察了沪深300股指期货市场和现货市场的波动溢出效应和非对称效应.实......
期刊
随着全球经济迅速发展和金融一体化的发展,新兴国家(地区)在推出股指期货等金融衍生品工具时往往过于谨慎,导致发达国家抢先一步推......
金融市场的波动存在着前后相依性,反映了金融市场的波动存在动态特征.传统的经济计量建模理论与方法是基于波动为静态的,无法对金......
随着世界经济一体化和金融全球化进程的加快，各国在经济和金融领域的往来越来越密切，中国证券市场与世界各地证券市场的联系也日益紧......
20世纪以来，全球化和金融自由化成为了世界经济发展的主题。尤其是在最近的这三四十年的经济高速发展过程中，随着经济全球化和金融自......
世界经济的一体化导致了金融市场之间的联系愈加紧密，彼此之间的关系更复杂。因此，金融市场决策中，为了提高决策的准确性，降低决策风险......
本文运用三元BEKK-MGARCH(1,1)模型检验深港通开通前后内地与香港资本市场的互联互通是否发生了明显变化.实证结果显示,深港通开通......
煤炭作为我国的重要能源之一,不仅涉及经济增长及社会可持续发展问题,同时也是国家安全和外交战略的重要保障.本文关注我国煤炭期......
将独立成分分析(ICA)方法引入金融衍生品市场与基础市场之间的波动溢出研究,克服了传统方法解决高维金融时间序列波动问题时的障碍......
沪深300指数期货作为我国首个金融期货品种，它的推出不仅为广大投资者提供了一种新的投资和管理风险的工具，更为我国期货市场的腾飞......
