隔夜收益率相关论文
基于“理性人”假设的传统金融经济学理论因为忽视了投资者之间的异质性,导致其在“异象”横生的真实证券市场里的适用性大打折扣......
中国股票市场存在着一种独特的交易制度—T+1交易制度。自从1 995年1月1日中国股票市场开始实施T+1交易制度以来,海内外的专家学者......
投资者情绪一直是学术界研究的热点,文章引入隔夜收益率,探究其度量中国A股市场投资者情绪的可行性。本文论证了隔夜收益率具有投......
随着金融市场的不断发展,“因子模型”的研究成为了许多学者的探索方向.探究市场上影响收益率的不同因子,便于我们更好地探寻金融......
股票市场是国民经济的“晴雨表”,对促进经济的发展、社会的进步发挥着重要作用。进入二十一世纪以后,科技的进步与发展促使信息的......
股票市场投资者情绪与隔夜收益率有着密切关系,本文选取了28只2020年全年均为ST股票的数据,通过换手率、心理线、市盈率、相对强弱......
基于2005-2019年中国A股上市公司数据,以投资者潜在账面收益衡量投资者回报,实证研究收益率的非对称性表现如何影响投资者回报,并......
我国资本市场独特的T+1交易制度限制了买方当天买入股票后在同一天卖出的权利,从而造成了当天买卖双方权利的不对称和开盘买入的意......
文章首先验证了隔夜收益率可以作为中国股票市场中衡量个股日度投资者情绪的指标.使用这一指标,文章实证发现在中国市场上正向情绪......
网络论坛与股票市场之间的信息传递关系对于研究市场信息效率具有积极意义,本文从论坛信息结构视角出发,研究两者之间的信息传递关......
中美股市之间存在非同步交易问题,直接利用收盘价建模会得到偏误的结果,因此本文利用隔夜收益率和开市收益率对非同步交易下的中美......
T+1交易制度通过影响投资者交易意愿、约束投资者交易行为影响证券资产的价格形成。文章分析了T+1交易制度对开盘时刻股票供需关系......
21世纪是信息化时代,能否获得完善的信息成为能否主导、占领市场的决定因素之一,文章从国内视角探讨内幕交易发生时AB股市场信息流......
将隔夜收益率作为解释变量加入到高频波动率模型中,研究其对模型预测精度的影响.以沪深300指数为例,运用样本外预测技术及新颖的模......
本文创新地发现了我国股票市场的T+1交易机制会造成负的隔夜收益的现象。T+1交易机制是我国股市独特的交易制度,运行中产生了较多......
中美股市之间存在非同步交易问题,直接利用收盘价建模会得到偏误的结果,因此本文利用隔夜收益率和开市收益率对非同步交易下的中美......
T+1交易制度是我国股市特有的交易手段。自1995年1月1日我国股市开始实施T+1交易制度以来,该制度稳定市场的能力一直受到各界的关......
本文通过对T+1交易制度下交易行为的理论分析以及对A股市场收益的实证检验,发现隔夜收益率与T+1交易制度之间有着密切的联系。在T+......
