Var值相关论文
近年来,针对我国险资投资,国家相关部门出台了一系列政策予以扶持,险资的发展更进一步,管理的资金规模和余额屡创新高。2020年我国......
针对金融时间序列经常呈现时变、高峰、厚尾和波动集群的特性,为了准确刻画金融时间序列间的相依关系,准确度量金融资产时间序列的......
摘 要： 本文在GARCH模型的基础上，建立工商银行股票的对数收益率波动率模型，并根据条件方差序列计算VaR值。结果发现拟合程度较好，失败......
2004年深圳证券交易所设立了中小企业板。随着中小企业板的上市,中小企业在一定程度上能更容易获得生产经营所需资金。中小企业在......
近几十年来,由于经济全球化与金融一体化、金融创新以及技术创新等因素的影响,全球金融市场得到了迅速的发展。在亚洲金融危机、美......
我国国债期货于2013年9月6日在中国金融交易所正式上市交易。由于历史的“国债327”事件，社会对国债期货交易的价格风险问题十分关......
近年来我国银行间债券市场企业债的风险问题逐渐引起社会的广泛关注，如何科学评估企业债综合风险也成为学术界探讨的重要问题。本文......
沪深两市是中国重要的股票交易市场,股票的收益和风险是每个投资者和融资方都必须要重视的方面.在收益方面,文章对沪深两市股票指......
【摘要】本文针对金融市场风险测度理论进行概述，论述传统的测度方法及不足，同时对VaR法测度进行论述，阐述了金融资产组合的VaR值测度......
汇率作为重要的经济变量,对政策调整以及资产投资组合具有重要的意义.本文主要以2005年7月1日至2016年12月13日我国4185个交易日的......
本文介绍了VAR风险管理技术以及三种测定方法历史模拟法、方差—协方差分析方法(Var—Cov),蒙特卡拉罗模拟方法(Monte—Carlo)。同......
目的构建Copula-GARCH模型,研究外汇市场之间的风险。方法选取美元和欧元兑人民币收益率序列,利用GARCH模型拟合其边缘分布,选择合......
作者在资本市场是分形市场的假设下,给出了分数布朗运动的参数估计方法以及这些参数所反映的证券市场的不同特征;在资产价格变化服......
本文在原有流动性风险研究的基础上,充分考虑股票市场投资者的异质性以及高频数据的不平衡性,基于股市交易中买卖价差构建流动性指......
一、研究背景和意义 从1985年成立“中国新技术创业投资公司”开始,二十多年来,中国的风险投资业从无到有,逐步发展。风险投资......
采用分位数回归模型探讨了人民币汇率收益率风险的测度方法。首先,对传统的GARCH族模型在测度人民币汇率收益率方面进行一定的改进......
本文采用Copula--GARCH模型对金融市场中投资组合的风险问题进行分析，并选取沪市A股中西部民族地区的5支股票进行实证研究，结合Monte......
本文从沪、深股指收益率的基本统计特征入手,用GARCH-GED模型和核估计模型分别估计了其VaR值,并对模型本身及其估计的VaR进行了较......
以沪深综合指数收益率为研究对象,在t-GARCH(1,1)模型与st-GARCH(1,1)模型的基础上,引入分位数回归,分别建立了QR-t-GARCH(1,1)模......
基于时变Copula模型,获得预测方差,确定单个基金收益率序列的边缘分布.利用常见的静态Copula和时变Copula模型对基金收益率序列间......
Var(Value at risk)方法是近年来兴起的一种金融风险管理工具,本文尝试将这一方法用于企业资信监控中的市场风险评估,并给出了算例......
一、导言目前在国际银行界流行的用VaR值度量信用风险的模型主要有:Credit-Metrics模型、KMV模型、麦肯锡的CreditPortfolioView模......
本文主要研究了利用GARCH模型估计VaR和CVaR（条件风险价值）在中国股市风险管理中的应用．VaR是度量金融市场风险的一种评价方法，它结合......
随着国际金融市场的快速发展,外汇市场间的相互依存度不断加强,相关结构更加复杂,准确度量金融市场间的相关性越发重要。而金融变......
我国对货币市场基金发展的理论探讨开始于1999年,而实际上我国第一只货币基金——华安现金富利基金,却于2003年12月才成立。到目前......
伴随着我国利率市场化的逐步深化,利率风险日益突出,关于利率市场风险评估的研究越来越受到重视。本文结合极值理论以及极值Copula......
商业银行是现代金融业的核心,经营着各类金融业务,其日渐繁荣的背后也隐藏着一定的市场风险,商业银行风险是当前金融市场存在的主......
现如今,金融市场表现出前所未有的复杂和多变,中国经济持续下行、互联网金融蓬勃发展、利率进一步放宽,错综复杂的形势使得商业银......
本文以余额宝、现金宝、中银活期宝三种不同类型的基金作为例子,采用SPSS与Var模型,根据收益均值和Var值对比找出哪种类型基金收益......
近年来我国银行间债券市场企业债的风险问题逐渐引起社会的广泛关注，如何科学评估企业债综合风险也成为学术界探讨的重要问题。本文......
近年来，金融市场中风险管理一直备受人们关注，特别是自2007年美国次债危机爆发以来，全球性危机随之蔓延，至今金融危机的余热未退去。通......
由于日益激烈的市场竞争以及企业改革的不断深入,人们逐渐意识到财务风险是客观存在的,进而财务管理受到了广泛重视。而汽车产业作......
利率市场化背景下，利率风险已成为商业银行所面临的最主要风险。当下商业银行风险计量大多采用VaR模型，虽然计量结果比以往靠定性分......
随着世界经济的发展和规则的复杂多变,金融市场的波动变得频繁且剧烈:1997年亚洲金融危机,2007年美国次贷危机等,使得风险管理的作......
分析了投资于住房反抵押贷款项目的金融机构面临的风险,利用VaR方法计算了不同置信度下的风险损失值,并分析了房价波动、利率波动......
市场风险是金融风险中最重要的一种风险,将其定量化分析,是当前银行、财务公司、公司管理人员、投资人及金融监管当局对评估和管理......
J.P.摩根银行的CreditMetrics模型是现行比较成功的评估信用风险的现代方法,它完成了由古典定性信用分析向现代定量信用风险管理方......
本文通过建立基于三种不同分布下的GARCH族模型,计算银行间同业拆借头寸VaR值,定量分析了我国商业银行利率风险状况,并对不同类型......
文章以上证综合指数为研究对象讨论了Monte Carlo模拟法计算VaR,分别利用SV-VaR模型和Monte Carlo-SV-VaR模型计算VaR值,并比较了......
近年来,商业银行风险控制一直受到人们的关注,商业银行在风险控制方面常采用传统的定性方法,不能有效的对商业银行的投资以及资产......
针对金融时间序列尖峰、厚尾和波动集群的特性,为了准确度量金融随机序列风险,本文采用ARMA模型和GARCH模型相结合的方法对单个基......
随着改革开放的深入,我国对外贸易规模不断扩大,许多企业逐渐走向国际市场,参与到国际化竞争中。在我国企业“走出去”的同时,越来......
本文首先对寿险资金的来源和寿险资金投资的原则进行分析,再根据上述特征对寿险资金投资的风险进行分析,然后利用copula-CVaR模型......
信用风险是以存贷款差额为主要盈利模式的银行业金融机构经常会出现的风险形式。随着2008年美国次贷危机的不断蔓延，全球金融市场不......
