有效前沿相关论文
研究影响投资者对保险产品需求的各种约束条件，不妨从厘清具有决策指导意义的投资组合模理论出发。本文通过建立将保险产品作为一项......
随着我国国内生产总值高速增长,社会财富快速积累,我国财富管理需求不断增加,国内财富管理市场亟需提升和发展.文章系统梳理中美财......
随着经济的发展和人民生活水平的提高,企业和个人迫切需要进行各种投资以使得其收入和资产得到保值和增值。股票、期货、外汇、黄......
本文将不同借贷利率下Markowitz模型的有效前沿在σ-τ平面上用折线表示出来,指数效用函数下的无差异曲线(IDC)在σ-τ平面上用抛......
全球能源危机让光伏产业迅速崛起。依靠技术的进步和国家相关扶持政策,我国光伏产业迅猛发展,尽管发展态势良好,但面对国内、国外......
本文研究了中国各省教育支出的有效性。以CCR模型作为基础,运用单投入单产出和多投入多产出DEA,对各省教育投入的规模效益和效益变......
在修正的Black-Scholes金融市场下,研究了基于CVaR和CCaR下方风险测度的连续时间投资组合优化问题.给出了最优投资策略和有效前沿......
风险值(VaR)计量技术是近年来国际上兴起的一种定量金融风险管理方法,它提供了一种现代金融风险管理的理念和思路.风险值(VaR)计量......
本文以下方追踪误差测度非对称主动风险,构建了可以折衷超额收益和下方追踪误差的增强型指数追踪模型,给出了求解模型的广义最小角......
该文着眼于针对更现实的金融环境,以经典的Markowitz均值-方差理论为基础,研究负债下资产组合的最优选择.首先,该文对资产与负债的......
1952年Markowitz开创性地提出了证券组合选择问题的均值-方差模型，这一模型奠定了现代投资组合理论的基础，他也因此获得了1990年的诺......
在金融实践中，投资过程往往伴随着负债，且金融资产的价格过程不一定是连续过程。因此，负债和跳扩散模型的引入将使得研究结论更符合市......
现实中收益率一般不满足正态分布,这将导致计算得到的夏普比率存在误差,出现“虚高”现象,本文从概率层面来解决这一问题,提出了一......
基于均值-方差投资组合选择模型,分析了市场上不存在无风险资产条件下的一类双层规划的投资组合选择问题.针对投资组合问题中参数......
该文从挂篮荷载计算、施工流程、支座及临时固结施工、挂篮安装及试验、合拢段施工、模板制作安装、钢筋安装、混凝土的浇筑及养生......
通过对均值-方差理论模型进行研究,得出了均值-方差理论的内涵。选取中国当前金融市场股票的价格数据,对均值-方差理论进行实证研......
利用均值-VaR方法,提出了有交易费用存在时的最优投资组合模型.通过求解均值-方差模型来研究均值-VaR模型的有效前沿,并指出在收益......
对缩减中国农业关税率之后所产生的影响进行计量分析,是一个值得关注的课题。为此,本文首先构建了对多地区(或多国家)、多部门进行......
本文以在条件风险(CVaR)模型的框架下,建立了三个以Worst-Case CVaR(WCVaR)为风险测量指标的投资组合模型.依据深圳证券市场的股票......
本文首先从马科维茨理论的角度探讨了如何确定市场中股票的最优投资比例。然后从实证的角度对沪深300指数中的30支股票进行数据分......
利用动态规划方法研究了基于基准过程的动态均值-方差最优投资组合问题,证明了识别定理,得到了剩余过程的均方最优投资策略和有效......
电力系统和电力市场特殊的技术性约束和结构性约束,使得电力市场中发电商的策略组合可行集与资本市场中投资者的策略组合可行集存......
在竞争的电力市场中,不确定的电价和电量使市场参与者面临电力市场风险。文中根据国外成熟竞争性电力市场实际情况,对电力市场风险......
在电力市场环境下,合理的多交易策略能够帮助发电商降低风险,提高收益。文中针对发电商多交易策略(GMTS)研究中发电商风险—收益权......
在不完全市场条件下,通过确定方差-最优鞅测度,给出了动态均值-方差有效策略和有效前沿的解析表达式.动态均值-方差有效策略是二基......
为更好地体现流动性对于开放式基金投资组合的重要意义,在马柯维茨“均值-方差”模型的基础上创造性地引入流动性因素,通过构造“......
研究了带有资金下界约束的M-V（mean-variance）证券投资组合的扰动问题．提出了带有资金下界约束的M-V证券投资组合模型，给出了模型的最......
以马科维茨均值-方差(Mean-Variance)模型有效前沿(efficient frontier)上的有效投资组合为参考投资组合,定义基于均值-方差有效前......
考虑连续时间金融市场的投资组合选择问题。在标准的Black-Scholes型金融市场下，建立了动态均值半绝对离差投资组合选择模型．研究了......
本文旨在解决当证券市场不允许卖空时，“均值-CVaR”模型的求解问题。若风险资产收益率服从正态分布，则在效用最大化原则下的“均值-......
文章应用泛函分析理论,构造了随机向量希尔伯特空间,在一定的理论准备下,论证了马科维茨组合选择理论中"有效前沿"的存在.......
基于省级Panel数据，分析了中国电信市场的DEA效率。研究表明，在2002～2004年间，中国电信市场经历了一个显著的技术进步过程，并且这种技术......
运用非线性规划理论与方法,研究存贷利率不相等情形下的均值方差模型,给出最优投资组合及有效前沿的解析表达式。结论表明,有存贷......
通过优化方法给出了在均值-CVaR有效前沿上,满足给定的三种安全第一标准的最优证券组合、最优证券组合的期望收益及其CVaR风险值的......
本文研究了协方差阵奇异时一般M—V模型中的有效证券组合，得到了证券市场存在有效证券组合的充要条件，并给出了有效证券组合的通解和......
在标准的Black－Scholes型金融市场下，建立了以推广的半绝对离差（Extended Semi－Absolute Deviation；ESAD）度量风险的动态均值-ESAD投资组......
Hibiki在文[13]中利用模拟路径提出一种Hybrid模型.文章在该模型的基础上作了一定的改进，利用GARCH模型得到相应的股票的时间序列价......
根据差异系数指标和期望效用原理,从上证50指数50只样本股中选出7只股票,构造2个有效集进行比较分析。结果表明,用差异系数指标选......
本文给出了在绩效——VaR风险有效前沿上，满足安全第一标准的最优证券组合的求解方法和相关结果。这些结果可以使金融机构和投资者......
文中提出了一种新的评价资产管理者能力的指标-跟踪比率（Tracking Ratio;TR）法,它很好地克服了夏普比率（SR）和信息比率（IR）在评价管理者......
以最小化峰度为例研究了具有高阶目标函数的投资组合优化问题。针对目标函数的高阶性与非凸性所带来的投资组合优化模型求解困难,......
巴塞尔委员会从1997年起,要求各银行建立内部模型衡量市场风险以VaR为基础,以此来约束银行的最大损失边界.作为现代金融理论基础的......
在市场上存在无风险资产且允许卖空的条件下，研究了新增加k种证券后对原有效前沿的影响．引入了有效证券和无效证券，给出了M—V证券组......
基于开放式基金的运行机制,对其最优投资组合问题建立了单阶段均值-方差模型,在赎回准备金有固定的比例的前提下,就是否存在无风险......
该文在市场存在无风险收益证券且不允许卖空的条件下,讨论证券组合的有效前沿关于证券数目增加或减少的变化情况,并给出了相应的判......
采用R T Rockafellar 和S Uryasev的一种优化算法,构造了一个以条件风险价值代替标准差度量风险的投资组合优化模型.选择沪、深股......
